ELECTIVA DE PLANEACIN FINANCIERA

Flujo de Caja Proyectado

PROFESOR:

PROGRAMA:

SEMESTRE:

NOMBRES Y APELLIDOS DEL ESTUDIANTE:

DA A LA SEMANA QUE TIENES LA CLASE

CIUDAD DONDE CURSA LA ELECTIVA:

FECHA - PRESENTACION DE LA ACTIVIDAD

DE PLANEACIN FINANCIERA
Flujo de Caja Proyectado

JORGE RAFAEL GARCIA PATERNINA

ADMINISTRACIN EN FINANZAS Y NEGOCIOS INTERNACIONALES

YEIRO MIGUEL VILLADIEGO YANES

MIERCOLES

MONTERIA

martes, 3 de octubre de 2017, 23:55

La empresa YEIRO MIGUEL VILLADIEGO YANES desea proyectar su presupuesto de efectivo para los meses de marz

BASES PARA LAS PROYECCIONES:

a) Las ventas se pronostican en 200.000, 300.000 y 400.000 para los meses marzo, abril y mayo respectivamente. E
en cuentas por cobrar al cabo de 2 meses.

b) En el mes de mayo la empresa recibir 50.000 de dividendo por acciones

c) Se recibieron intereses de 30.000 por cada mes.

d) Las compras representan el 70% de las ventas las cuales se pagaran de las siguientes formas: (10% se paga de con

e) Se pagaron dividendos en efectivo por 30.000 En mayo.

f) Los gastos de arrendamientos son de 30.000 Cada mes.

g) Los sueldos y salarios se estiman en 10% de las ventas mensuales.

h) Se estima en mayo impuestos por 25.000

i) El efectivo inicial para el mes de marzo es de 50.000.

j) El saldo mnimo del efectivo es de 25.000

Con la anterior informacin se le pide:

* Elaborar el flujo de efectivo correspondiente

* Con base a los resultados obtenidos qu opinin le merece y que recomendaciones le dara a la empresa como

YEIRO MIGUEL VILLADIEGO YANES

Presupuesto de Efectivo Proyectado
Desde Marzo a Mayo de 2018

Conceptos

Ventas estimadas
1. Ventas al contado (30%)
Cuentas por cobrar:
A 1 mes (40%)
A 2 meses (30%)
2. Dividendos recibidos
3. Intereses recibidos
TOTAL ESTIMADO ENTRADAS DE EFECTIVO
4.Compras (70% de las ventas)
Al contado (10% de las compras)
Cuentas por pagar:
Al mes siguiente de la compra (70%)
A los 2 meses de la compra (20%)
5. Pagos de dividendos
6. Gastos de arrendamientos
7. Sueldos y salarios (10% de las ventas)
8.Pago de impuesto
TOTAL ESTIMADO DESEMBOLSOS DE EFECTIVO
RESUMEN
Entradas de efectivo
(-) Desembolso de efectivo
(=) Flujo neto de efectivo
(+) Efectivo inicial
(=) Efectivo final
(-) Saldo mnimo de efectivo
(= ) Saldo de Efectivo estimado o financiamiento total requerido

Opinin y recomendaciones que le dara a esta empresa como administrador financiero:

1) podemos darnos cuenta que la empresa yeiro villadiego para este periodo obtuvo un flujo de caja positi
2) las recomendaciones para esta empresa, es que al ver que tiene un flujo de caja positivo debe invertir en
3)
esto de efectivo para los meses de marzo, abril y mayo del ao 2018 para lo cual se cuenta con la siguiente informacin:

s marzo, abril y mayo respectivamente. El 30% de estas ventas son de contado; el 40% son a crdito generando unas cuentas por cobrar

s siguientes formas: (10% se paga de contado, 70% el mes siguiente de la compra, 20% se paga 2 meses despus de efectuada la comp

endaciones le dara a la empresa como administrador financiero.

L VILLADIEGO YANES
e Efectivo Proyectado
zo a Mayo de 2018

Meses
Marzo Abril Mayo
200,000 300,000 400,000
60,000 90,000 120,000

80,000 120,000
60,000
50,000
30,000 30,000 30,000
90,000 200,000 380,000
140,000 210,000 280,000
14,000 21,000 28,000
 98,000 147,000
28,000
30,000
30,000 30,000 30,000
20,000 30,000 40,000
25,000
64,000 179,000 328,000
Marzo Abril Mayo
90,000 200,000 380,000
64,000 179,000 328,000
26,000 21,000 52,000
50,000 76,000 97,000
76,000 97,000 149,000
25,000 25,000 25,000
51,000 72,000 124,000

inistrador financiero:

e periodo obtuvo un flujo de caja positivo lo que muetra un buen estado financiro de la misma
n flujo de caja positivo debe invertir en mercancias, activos fijos o titulos valores con el fin de obtener bueneos resultados
nformacin:

do unas cuentas por cobrar a 1 mes y el 30% restante

pus de efectuada la compra).

eos resultados
La empresa TU NOMBRE desea proyectar su presupuesto de efectivo para los meses de marzo, abril y mayo del

a) Las ventas se pronostican en 150.000, 450.000 y 250.000 para los meses marzo, abril y mayo respectivamente
b) El 30% de estas ventas son de contado; el 40% son a crdito generando unas cuentas por cobrar a 1 mes y el 3
c) En el mes de mayo la empresa recibir 50.000 de dividendo por acciones.
d) Se recibieron intereses de 30.000 por cada mes.
e) Las compras representan el 70% de las ventas las cuales se pagaran de las siguientes formas: (10% se paga de
efectuada la compra)
f) Se pagaron dividendos en efectivo por 60.000 En mayo.
g) Los gastos de arrendamientos son de 37.000 Cada mes.
h) Los sueldos y salarios se estiman en 10% de las ventas mensuales.
i) Se estima en mayo impuestos por 45.000
j) El efectivo inicial para el mes de marzo es de 50.000
k) El saldo mnimo del efectivo es de 35.000

Se le pide:

* Elaborar el flujo de efectivo correspondiente

* Con base a los resultados obtenidos qu opinin le merece y qu recomendaciones le dara a la empresa como

YEIRO MIGUEL VILLADIEGO YANES

Presupuesto de Efectivo Proyectado
Desde Marzo a Mayo de 2018

Mese
Conceptos
Marzo
Ventas estimadas 150,000
1. Ventas al contado (30%) 45,000
Cuentas por cobrar:
A 1 mes (40%)
A 2 meses (30%)
2. Dividendos recibidos
3. Intereses recibidos 30,000
TOTAL ESTIMADO ENTRADAS DE EFECTIVO 75,000
4.Compras (70% de las ventas) 105,000
Al contado (10% de las compras) 10,500
Cuentas por pagar:
Al mes siguiente de la compra (70%)
A los 2 meses de la compra (20%)
5. Pagos de dividendos
6. Gastos de arrendamientos 37,000
7. Sueldos y salarios (10% de las ventas) 15,000
8.Pago de impuesto
TOTAL ESTIMADO DESEMBOLSOS DE EFECTIVO 62,500
RESUMEN
Entradas de efectivo 75,000
(-) Desembolso de efectivo 62,500
(=) Flujo neto de efectivo 12,500
(+) Efectivo inicial 50,000
(=) Efectivo final 62,500
(-) Saldo mnimo de efectivo 35,000
(= ) Saldo de Efectivo estimado o financiamiento total requerido 27,500

Opinin y recomendaciones que le dara a esta empresa como administrador financiero:

1)el flujo neto de efectivos constituye un importante indicador de la liquidez de la empresa. En este caso como e
2) por tanto la empresa debe buscar la forma de aumentar las ventar y reducir los gastos
3)
e marzo, abril y mayo del ao 2018 para lo cual se cuenta con la siguiente informacin:

y mayo respectivamente.
por cobrar a 1 mes y el 30% restante en cuentas por cobrar al cabo de 2 meses.

formas: (10% se paga de contado, 70% el mes siguiente de la compra, 20% se paga 2 meses despus de

dara a la empresa como administrador financiero.

S
do

Meses
Abril Mayo
450,000 250,000
135,000 75,000

60,000 180,000
45,000
50,000
30,000 30,000
225,000 380,000
315,000 175,000
31,500 17,500

73,500 220,500
 21,000
60,000
37,000 37,000
45,000 25,000
45,000
187,000 426,000

225,000 380,000
187,000 426,000
38,000 -46,000
62,500 100,500
100,500 54,500 g
35,000 35,000
65,500 19,500

esa. En este caso como el saldo fue negativo significa que los egresos fueron mayores a los ingresos.
Se le pide:

* Elaborar el flujo de caja correspondiente

* Con base a los resultados obtenidos qu opinin le merece y qu recomendaciones le dara a la empresa como
* Las Bases para las proyecciones se indican en cada espacio correspondiente (ver comentarios)
YEIRO
Presu
De

80,000

Conceptos
Enero
Ventas Esperadas (Precio x Cantidades) 36,000,000
Ventas de Contado 18,000,000
Cuentas x Cobrar (a 1 mes)
Cuentas x Cobrar (a 2 meses)
TOTAL ESTIMADO ENTRADAS DE EFECTIVO 18,000,000
compras 25,200,000
Compras de contado 12,600,000
Cuentas por pagar:
Al mes siguiente de la compra (30%)
A los 2 meses siguientes de la compra (20%)
Gastos de Arrendamiento 1,750,000
Sueldos y Salarios 9,625,000
Otros Gastos 700,000
Obligaciones Financieras 12,000,000
TOTAL ESTIMADO DESEMBOLSOS DE EFECTIVO 36,675,000
RESUMEN
Entradas de efectivo 18,000,000
(-) Desembolso de efectivo 36,675,000
(=) Flujo neto de efectivo -18,675,000
(+) Efectivo inicial 36,675,000
(=) Efectivo final 18,000,000
(-) Saldo mnimo de efectivo 7,500,000
(= ) Saldo de Efectivo estimado o financiamiento total requerido 10,500,000

Opinin y recomendaciones que le dara a esta empresa como administrador financiero:

1)
2)
3)
as obligaciones financieras en este caso corresponden al valor de la cuota fija que usted deber calcular con la si
le dara a la empresa como administrador financiero.

YEIRO MIGUEL VILLADIEGO YANES

Presupuesto de Efectivo Proyectado
Desde Enero hasta Diciembre de 2018

450 90,000
Meses
Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto
38,880,000 42,000,000 45,360,000 55,080,000 59,490,000 64,260,000 69,390,000
19,440,000 21,000,000 22,680,000 27,540,000 29,745,000 32,130,000 34,695,000
10,800,000 11,664,000 12,600,000 13,608,000 16,524,000 17,847,000 19,278,000
7,200,000 7,776,000 8,400,000 9,072,000 11,016,000 11,898,000
30,240,000 39,864,000 43,056,000 49,548,000 55,341,000 60,993,000 65,871,000
27,216,000 29,400,000 31,752,000 38,556,000 41,643,000 44,982,000 48,573,000
13,608,000 14,700,000 15,876,000 19,278,000 20,821,500 22,491,000 24,286,500

7,560,000 8,164,800 8,820,000 9,525,600 11,566,800 12,492,900 13,494,600

5,040,000 5,443,200 5,880,000 6,350,400 7,711,200 8,328,600
1,750,000 1,750,000 1,750,000 1,750,000 1,750,000 1,750,000 1,750,000
9,625,000 9,625,000 9,625,000 9,625,000 9,625,000 9,625,000 9,625,000
700,000 700,000 700,000 700,000 700,000 700,000 700,000
12,000,000 12,000,000 12,000,000 12,000,000 12,000,000 12,000,000 12,000,000
45,243,000 51,979,800 54,214,200 58,758,600 62,813,700 66,770,100 70,184,700

30,240,000 39,864,000 43,056,000 49,548,000 55,341,000 60,993,000 65,871,000

45,243,000 51,979,800 54,214,200 58,758,600 62,813,700 66,770,100 70,184,700
-15,003,000 -12,115,800 -11,158,200 -9,210,600 -7,472,700 -5,777,100 -4,313,700
18,000,000 2,997,000 -9,118,800 -20,277,000 -29,487,600 -36,960,300 -42,737,400
2,997,000 -9,118,800 -20,277,000 -29,487,600 -36,960,300 -42,737,400 -47,051,100
7,500,000 7,500,000 7,500,000 7,500,000 7,500,000 7,500,000 7,500,000
-4,503,000 -16,618,800 -27,777,000 -36,987,600 -44,460,300 -50,237,400 -54,551,100
ed deber calcular con la siguiente informacin; un crdito que solicit la compaa antes de finalizar el ao anterior por valor de $125.35
Septiembre Octubre Noviembre Diciembre
74,970,000 81,000,000 87,480,000 94,500,000
37,485,000 40,500,000 43,740,000 47,250,000
20,817,000 22,491,000 24,300,000 26,244,000
12,852,000 13,878,000 14,994,000 16,200,000
71,154,000 76,869,000 83,034,000 89,694,000
52,479,000 56,700,000 61,236,000 66,150,000
26,239,500 28,350,000 30,618,000 33,075,000

14,571,900 15,743,700 17,010,000 18,370,800

8,996,400 9,714,600 10,495,800 11,340,000
1,750,000 1,750,000 1,750,000 1,750,000
9,625,000 9,625,000 9,625,000 9,625,000
700,000 700,000 700,000 700,000
12,000,000 12,000,000 12,000,000 12,000,000
73,882,800 77,883,300 82,198,800 86,860,800

71,154,000 76,869,000 83,034,000 89,694,000

73,882,800 77,883,300 82,198,800 86,860,800
-2,728,800 -1,014,300 835,200 2,833,200
-47,051,100 -49,779,900 -50,794,200 -49,959,000
-49,779,900 -50,794,200 -49,959,000 -47,125,800
7,500,000 7,500,000 7,500,000 7,500,000
-57,279,900 -58,294,200 -57,459,000 -54,625,800

12,000,000
izar el ao anterior por valor de $125.359.252 para pagar deudas, el cual se acord a una tasa del 2,2% y que se comprometi a pagar en 1

125,359,252
2.20%
12
se comprometi a pagar en 12 cuotas iguales en los meses de enero hasta diciembre (debes calcular el valor de la cuota y ese es el valor qu
a cuota y ese es el valor que va registrar en obligaciones financieras para todos los meses, es una anualidad)