Este documento presenta un resumen de tres oraciones del trabajo de grado titulado "Diseño de un modelo de gestión financiera para la gerencia de la empresa Agronegocios Ranchería S.A. del municipio de Distracción departamento de La Guajira". El trabajo examina las características del modelo de gestión financiera aplicado a la empresa Agronegocios Ranchería S.A. a través del estudio de su estructura financiera y las consecuencias de las decisiones gerenciales tomadas. Presenta un marco teórico y metodoló
0 calificaciones0% encontró este documento útil (0 votos)
365 vistas72 páginas
Este documento presenta un resumen de tres oraciones del trabajo de grado titulado "Diseño de un modelo de gestión financiera para la gerencia de la empresa Agronegocios Ranchería S.A. del municipio de Distracción departamento de La Guajira". El trabajo examina las características del modelo de gestión financiera aplicado a la empresa Agronegocios Ranchería S.A. a través del estudio de su estructura financiera y las consecuencias de las decisiones gerenciales tomadas. Presenta un marco teórico y metodoló
Este documento presenta un resumen de tres oraciones del trabajo de grado titulado "Diseño de un modelo de gestión financiera para la gerencia de la empresa Agronegocios Ranchería S.A. del municipio de Distracción departamento de La Guajira". El trabajo examina las características del modelo de gestión financiera aplicado a la empresa Agronegocios Ranchería S.A. a través del estudio de su estructura financiera y las consecuencias de las decisiones gerenciales tomadas. Presenta un marco teórico y metodoló
Este documento presenta un resumen de tres oraciones del trabajo de grado titulado "Diseño de un modelo de gestión financiera para la gerencia de la empresa Agronegocios Ranchería S.A. del municipio de Distracción departamento de La Guajira". El trabajo examina las características del modelo de gestión financiera aplicado a la empresa Agronegocios Ranchería S.A. a través del estudio de su estructura financiera y las consecuencias de las decisiones gerenciales tomadas. Presenta un marco teórico y metodoló
Descargue como PDF, TXT o lea en línea desde Scribd
Descargar como pdf o txt
Está en la página 1de 72
1
DISEO DE UN MODELO DE GESTIN FINANCIERA PARA LA GERENCIA DE
LA EMPRESA AGRONEGOCIOS RANCHERA S.A. DEL MUNICIPIO DE DISTRACCIN DEPARTAMENTO DE LA GUAJIRA
FRANCISCO JAVIER CAMPO POLANCO VICENTE HERNAN MEZA MINDIOLA HUMBERTO RAFAEL PACHECO MAYA
Trabajo de grado presentado como requisito para optar el ttulo de Especialistas en Finanzas
UNIVERSIDAD DE LA GUAJIRA CENTRO DE ESTUDIOS DE POSGRADO ESPECIALIZACIN DE GERENCIA EN FINANZAS RIOHACHA LA GUAJIRA 2014 2
DISEO DE UN MODELO DE GESTIN FINANCIERA PARA LA GERENCIA DE LA EMPRESA AGRONEGOCIOS RANCHERA S.A. DEL MUNICIPIO DE DISTRACCIN DEPARTAMENTO DE LA GUAJIRA
FRANCISCO JAVIER CAMPO POLANCO VICENTE HERNAN MEZA MINDIOLA HUMBERTO RAFAEL PACHECO MAYA
Propuesta de grado presentada como requisito para optar el ttulo de Especialistas en Finanzas
Director EDWIN CARDEO PORTELLA
UNIVERSIDAD DE LA GUAJIRA CENTRO DE ESTUDIOS DE POSGRADO ESPECIALIZACIN DE GERENCIA EN FINANZAS RIOHACHA LA GUAJIRA 2014 3
Nota de aceptacin
Presidente del Jurado
Jurado
Jurado
Riohacha, de 2014
4
A mi querida esposa Fidalveida Sarmiento Pana, con todo mi amor. A la memoria de mi padre, a mi madre, a mis hermanos, a todos mis familiares y a mis amigos.
Francisco
5
A mi esposa Mnica, desde lo ms profundo de mi ser, a mi padre, a mi madre, a mis hermanos y familiares y a todos mi amigos
Vicente
6
A mi esposa Doris y a mis hijos con todo mi amor, a mis padres, a mis hermanos, a todos mis familiares y a mis amigos.
Humberto
7
AGRADECIMIENTOS
Los Autores queremos expresar nuestros sinceros agradecimientos principalmente a Dios, por proveernos de su sabidura para escalar un peldao ms en el camino hacia la superacin. Sin sus bendiciones no hubiera sido posible lograr este propsito.
A nuestras Parejas, por darnos la estabilidad emocional, sentimental y el nimo para poder llegar hasta el final de esta meta. Vienen muchas ms, pero sabemos que podremos contar con ese mismo respaldo.
A todos nuestros compaeros de saln, ya que con su apoyo pudimos conocer el verdadero sentido de la solidaridad y el trabajo en equipo. Gracias muchachos.
A los docentes y funcionarios de la Universidad de La Guajira, en especial al Seor Rector y el equipo del centro de egresados, por abrirnos el espacio en sus programas de educacin continuada.
A los miembros de Agronegocios Ranchera SA, por permitirnos escudriar la informacin financiera de su organizacin para la realizacin de este trabajo.
Y a todos aquellos, que de uno u otra forma nos impulsaron al logro de esta meta.
8
CONTENIDO
INTRODUCCIN Pg. 1. EL PROBLEMA...........
13 1.1 PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA.........
13 1.2 Formulacin del problema.
15 1.3 OBJETIVOS DE LA INVESTIGACIN...
15 1.3.1 Objetivo General..
15 1.3.2 Objetivos Especficos..
16 1.4 JUSTIFICACIN..
16 1.5 DELIMITACIN DE LA INVESTIGACIN.. 17 1.5.1 Delimitacin temtica o terica........ 17 1.5.2 Delimitacin histrica o temporal.. 17 1.5.3 Delimitacin geogrfica o espacial... 17 2. ASPECTOS GENERALES DE LA EMPRESA.
18 2.1 RESEA HISTORICA 18 2.2 DIRECCIONAMIENTO ESTRATEGICO. 19 2.2.1 Misin 19 2.2.2 Visin. 19 2.2.3 Objetivos.... 19 2.2.4 Polticas. 19 2.2.5 Estructura Orgnica. 20 2.2.5.1 Organigrama Estructural y Funcional... 20 2.2.6 Imagen Corporativa. 22 2.2.7 Micro Ambiente. 22 2.2.7.1 Proveedores.. 22 2.2.7.2 Clientes.. 23 2.2.7.3 Competencia. 23 2.2.8 Macro Ambiente.. 24 2.2.8.1 Ambiente Demogrfico 24 2.2.8.2 Ambiente Poltico y Legal... 24 2.2.8.3 Ambiente Social o Cultural. 24 2.2.8.4 Ambiente Econmico y Tecnolgico. 24 3 ANALISIS DE LA ESTRUCTURA ADMINISTRATIVA Y FINANCIERA
26 3.1 CAPACIDAD ADMINISTRATIVA. 26 9
3.2 CAPACIDAD FINANCIERA... 27 3.2.1 Anlisis del Activo 28 3.2.2 Anlisis del Pasivo... 28 3.2.3 Anlisis del Patrimonio 28 3.3 NDICES FINANCIEROS Y DE GESTIN.. 29 3.3.1 Razones de Liquidez... 30 3.3.2 Razones de endeudamiento.. 33 3.3.3 Razones de rentabilidad. 35 3.3.4 Indicadores de Productividad. 40 4 MARCO TERICO..
43 4.1 ANTECEDENTES DE LA INVESTIGACIN.. 43 4.1.1 La Gestin Financiera Pblica y el Municipio Colombiano... (Guillermo Albornoz 1998). 43 4.1.2 Modelo de gestin financiera integral para MIPYMES en Colombia... 43 4.1.3 Metodologa para el anlisis de la gestin financiera en Pymes. 44 4.14 El Control de Gestin como herramienta fundamental para la misin financiera 45 4.2 BASES TERICAS. 45 4.3 BASES LEGALES... 47 5. MARCO METODOLOGICO
50 5.1 TIPO DE INVESTIGACIN 50 5.1.1 Investigacin Cuantitativa.. 50 5.1.2 Investigacin Descriptiva 50 5.2 DISEO DE LA INVESTIGACIN... 50 6 MODELO DE GESTIN FINANCIERA PARA LA EMPRESA AGRONEGOCIOS RANCHERA SA 51 6.1 ESTRUCTURACIN DEL MODELO DE GESTIN FINANCIERA PARA LA GERENCIA DE AGRONEGOCIOS RANCHERA SA
53 6.2 GESTIN FINANCIERA DE LAS VENTAS 54 6.3 GESTIN FINANCIERA CUENTAS POR COBRAR 55 6.3.1 Situacin actual de las Cuentas por Cobrar. 58 6.4 GESTIN FINANCIERA DE INVENTARIOS.. 58 6.5 GESTIN FINANCIERA DE CUENTAS POR PAGAR. 59 6.5.1 Situacin Actual de Cuentas por Pagar 59 6.6 PLANIFICACIN PRESUPUESTARIA 62 10
6.6.1 Presupuesto de Ventas... 62 6.6.2 Presupuesto de Costo de Ventas.. 62 6.6.3 Presupuesto de Gastos... 62 6.6.4 Estrategias Financieras y Comerciales 62 6.7 ESTADOS FINANCIEROS PROYECTADOS 63 6.7.1 Estado de Resultados......... 64 6.7.2 Balance General... 65 6.7.3 Estado de Flujo de Efectivo 66 6.8 GESTIN FINANCIERA DE TOMA DE DECISIONES.
LISTA DE GRFICA Pg. Grfica No. 1 Estados Financieros Balance 2013 2012.. 27 Grfica No. 2 Estados Financieros Estado de Resultados 2013 2012. 29 Grfica No. 3 Razn Corriente 30 Grfica No. 4 Prueba cida.... 31 Grfica No. 5 Capital Neto de Trabajo.. 32 Grfica No. 6 Nivel de Endeudamiento Total 33 Grfica No. 7 Razn de pasivo a largo plazo a Patrimonio..... 34 Grfica No. 8 Rotacin de Activos. 45 Grfica No. 9 Margen Bruto de Utilidad. 36 Grfica No. 10 Margen de Utilidad Neta.. 37 Grfica No. 11 Rentabilidad Sobre Activos. 38 Grfica No. 12 Rentabilidad Sobre el Patrimonio 39 Grfica No. 13 Productividad de los Activos... 40 Grfica No. 14 Productividad del KTO. 41 Grfica No. 15 rbol de Rentabilidad... 42 Grfica No. 16 Factura de Venta.. 54 Grfica No. 17 Comprobante de Ingresos... 55 Grfica No. 18 Registro de Acreencias 56 Grfica No. 19 Entrega de Productos.. 57 Grfica No. 20 Pagar. 57 Grfica No. 21 Autorizacin 58 Grfica No. 22 Inventarios.. 59 Grfica No. 23 Comprobante de Egresos 60 Grfica No. 24 Caja Menor. 61 Grfica No. 25 Estado de Resultados Proyectado. 64 Grfica No. 26 Balance General Proyectado. 65 Grfica No. 27 Flujo de Efectivo Proyectado.. 66 Grfica No. 28 Libro Auxiliar.. 67 Grfica No. 29 Libro de Actas
68 12
INTRODUCCIN
El presente trabajo investigativo busca examinar en detalle, las caractersticas de del modelo de gestin financiera aplicada a la Empresa AGRONEGOCIOS RANCHERA S.A. del Municipio de Distraccin Departamento de La Guajira; se pretende a travs del estudio, establecer las consecuencias generadas en su estructura financiera, a causa de las decisiones gerenciales tomadas durante toda la vida jurdica de la empresa en el mercado. Se tendrn como referentes los resultados de las vigencias 2012 2013, y se iniciar a partir de las consideraciones presentes en las estructuras gerencial y organizacional de la Compaa, ya que muestran muchas debilidades financieras.
En los tres primeros captulos se esboza a detalle la Problemtica de la empresa, expresados a travs de aspectos metodolgicos, adems contienen los Antecedentes Generales, el direccionamiento estratgico y el anlisis de las estructuras administrativa y financiera, que incluye la aplicacin de los indicadores financieros. En los captulo IV y V, se tratan los marcos terico y metodolgico, para proceder en el captulo VI a definir las particularidades del proceso relacionado con la estructura del modelo de gestin financiera y en cuyo anlisis se determinan los recursos econmicos que se requieren para que la Empresa potencie su crecimiento y desarrollo; se identifican todos los aspectos relacionados con el correcto desarrollo de mecanismo de financiacin; las repercusiones del proceso con nfasis en el riesgo de liquidez tomando en consideracin el grado de afectacin directa que tienen con el proceso de estructuracin de dicho modelo; se establecen estrategias financieras sobre las cuales se sustenta la estructuracin del modelo y se prev una estructura financiera de los pasivos.
Al final de la investigacin, despus de expresar las conclusiones obtenidas, se plantean algunas recomendaciones relacionadas con este proceso y se concluye que el modelo de gestin financiera planteado constituye para AGRONEGOCIOS RANCHERA S.A. un procedimiento mediante el cual puede transformar sus debilidades en oportunidades de crecimiento, desarrollo y mejoras significativas.
El alcance de este estudio desde el punto de vista cuantitativo es el de plantear una alternativa eficiente y solida para la ejecucin de un modelo de gestin financiera acorde al sector en el que se desenvuelve AGRONEGOCIOS RANCHERA S.A.
13
1. EL PROBLEMA
1.1 PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA
La empresa Agronegocios Ranchera S.A, es una sociedad comercial constituida mediante Escritura Pblica en el ao 2009. Su creacin surge como iniciativa de un grupo de propietarios de predios aledaos al cauce del ro Ranchera, residentes en los Municipios de Barrancas, Fonseca, Distraccin y San Juan del Cesar; en su mayora pertenecientes a las Asociaciones de Usuarios ASORANCHERA y ASOSANJUAN, quienes junto a otras personas naturales y jurdicas deciden aunar esfuerzos econmicos para conformar una Sociedad de derecho, por medio de la cual pudieran vender productos y servicios con una participacin accionaria, que les garantizara a travs del tiempo, unos dividendos proporcionales al nmero de sus acciones.
La Sociedad inicio operaciones con un capital social autorizado de QUINIENTOSCUARENTA MILLONES DE PESOS ($540.000.000)m/cte., dividido en VEINTE MIL (20.000) acciones con valor nominal de VEINTI SIETE MIL PESOS ($27.000) m/cte. cada una; un capital suscrito en la fecha de constitucin de DOSCIENTOS SETENTAMILLONES DE PESOS ($270.000.000) representados en 13.500 acciones, y un capital pagado de OCHENTA Y UN MILLONES DE PESOS ($81.000.000), representados en 3.000 acciones, dinero este suficiente para funcionar y realizar inversiones a corto, mediano y largo plazo, que pudieran generar rendimientos de manera eficiente y eficaz, en cumplimiento de su objeto social; el cual busca la produccin, compra, transformacin, venta, transporte, almacenamiento, comercializacin, importacin y exportacin de productos, bienes y servicios para el sector agropecuario y agroindustrial, as como de otros sectores productivos, compra y venta de toda clase de insumos, maquinaria, semovientes, bienes muebles e inmuebles as como toda actividad mercantil inherente al sector primario y secundario. Y as mismo adquirir, enajenar y arrendar terrenos, bienes muebles y bienes races que estn relacionados con actividades del sector primario y secundario.
Durante los dos ltimos aos Agronegocios Ranchera S.A., ha venido presentando ciertos problemas relacionados con la administracin de sus recursos econmicos, puesto que no existen polticas claras ni tcnicas adecuadas para el manejo de los mismos. De acuerdo a la informacin de los estados financieros y libros auxiliares, su flujo de efectivo se ve afectado diariamente por la forma desorganizada en que se toman las decisiones, debido a que la Empresa no mantiene un presupuesto de gastos que permita administrar adecuadamente sus 14
recursos financieros, lo que ha permitido que el uso de los flujos se realicen de manera inadecuada y sin planificacin. El crecimiento esperado de sus ingresos no se logra debido a que no se implementan la planificacin estratgica para las inversiones ni para el gasto, muy a pesar que existe un documento gua con este direccionamiento.
Agronegocios S.A. por no contar con un sistema de gestin financiera pierde la oportunidad de optimizar los costos y gastos de su estructura operativa, por lo que la Empresa cada da va perdiendo rentabilidad y sus procesos no logran generar valor para la satisfaccin tanto de sus socios como de clientes.
En la actualidad, las malas decisiones financieras tomadas por la gerencia, producto de la poca organizacin contable y financiera, han llevado a la empresa a atravesar por su momento ms crtico, de descapitalizacin, perdida del buen nombre y reconocimiento, de igual forma se ha perdido la credibilidad por parte de un 80% de los socios quienes se muestran apticos a realizar sus aportes sociales correspondientes.
La gestin financiera de la empresa gira en sentido contrario a las apuestas de desarrollo de la regin, si se tiene en cuenta que el perfil socioeconmico de la zona muestra una tendencia hacia el crecimiento sostenible de la actividad agrcola sobre todo en lo que respecta a cultivos Hortofrutcolas, con la puesta en marcha del proyecto Ro Ranchera Distritos de Adecuacin de Tierras Ranchera y San Juan del Cesar, que ubica a la agricultura como l segn rengln econmico ms importante con un (20%) de participacin en el PIB regional, despus de la ganadera (Plan Agropecuario 2008). Esta situacin refleja la necesidad de implementar un direccionamiento estratgico, que permita aprovechar las oportunidades que ofrece el entorno.
Segn el artculo Direccionamiento Estratgico CMAPS: (Trujillo, 2006), este concepto se divide entre la palabra direccionamiento, la cual se entiende como el camino o la planeacin que debe seguirse para la ejecucin referente al funcionamiento de una organizacin, acompaado de la palabra estrategia, la cual es aplicada como un sinnimo de: arte, guerra o Competencia. Segn Alfred Chandler, la estrategia empresarial se define como la determinacin de metas y objetivos a largo plazo; la adopcin de cursos de accin para alcanzar las metas y objetivos; y la asignacin de recursos para alcanzar las metas.
En efecto la gerencia de esta clase de empresas, debe tener una planeacin estratgica con orientacin hacia la generacin de valor en concordancia a las bondades que le ofrece el sector. Es por ello que segn Oscar len Garca (1999), muchas empresas requieren que haya una persona responsable del rea financiera y que en trminos operativos puede tener bajo su cargo actividades 15
tales como tesorera, presupuesto, evaluacin de proyectos, contabilidad, costos, compras y sistemas, como de otras reas.
De igual manera, el gobierno corporativo constituye una parte importante a la hora de direccionar estratgicamente a la empresa, ello consiste en alinear los intereses de los accionistas, la administracin y los empleados, con el propsito de que todos persigan un objetivo comn, y evitar que alguno quiera pasar por encima de los intereses de los dems, implementando ciertos procedimiento y guas, de acuerdo con la situacin y la naturaleza de la empresa.
Finalmente la falta de formacin administrativa y financiera, la mala administracin del dinero y la inadecuada formulacin y ejecucin de proyectos por parte de la gerencia, han generado la iliquidez de la empresa, llevndola a su actual crisis, por lo cual se propone el diseo de un modelo de gestin financiero que permita a la empresa hacer un uso ms eficiente de sus recursos.
1.2 Formulacin del Problema
1.2.1 El diseo de un modelo de gestin financiera que integre las reas estructurales de Agronegocios Ranchera SA, optimizar la tomando decisiones y el uso de los recursos financieros, para la consecucin de los objetivos organizacionales?
1.2.2 La estructura organizacional, financiera y humana de Agronegocios Ranchera SA, est acorde al sector en el que se desenvuelve la empresa?
1.2.3 Un modelo de gestin financiera le permitir a Agronegocios Ranchera S.A., contar con parmetros alineados a la visin, misin y polticas de la organizacin, facilitando la planeacin estratgica y el ptimo uso de los recursos financieros?
1.3 OBJETIVOS
1.3.1 Objetivo General
Disear un modelo de gestin financiera para la Gerencia de la empresa Agronegocios Ranchera S.A con el fin de generar mejoras en los procesos, el funcionamiento general e Impulsar el desarrollo sostenible de manera eficiente y efectiva. 16
1.3.2 Objetivos Especficos
Realizar un diagnstico financiero de la empresa con base en los anlisis vertical y horizontal.
Aplicar los mtodos de indicadores Financieros, para medir la rentabilidad y la liquidez de empresa.
Calcular el valor actual de la empresa, como elemento esencial para la generacin de alternativas de crecimiento.
Elaborar el presupuesto de ingresos y gastos mensualizados para el ao 2014.
Construir una lista de recomendaciones que permita alcanzar las metas propuestas.
1.4 JUSTIFICACIN
Esta propuesta se presenta con el fin de analizar la gestin financiera de Agronegocios Ranchera SA, de manera tal que se pueda realizar un correcto diagnstico en la empresa, que permita disear un modelo de gestin acorde a las necesidades, tanto de la empresa, de los socios as como de los requerimientos de los clientes. Este modelo de gestin financiera permitir a la empresa atender correctamente sus compromisos financieros, financiar adecuadamente las inversiones, as como mejorar ventas y la obtencin de beneficios, aumentando el valor de la empresa.
Para llevar a feliz trmino el trabajo, se realizar preliminarmente un diagnstico sobre la base de datos fiables tomados de los estados financieros y libros auxiliares, a fin de tomar las medidas correctivas sobre los errores que se vayan detectando y de esta forma mejorar la gestin financiera. Posteriormente se disear un modelo de gestin que evite incurrir nuevamente en malas decisiones durante las operaciones.
Se analizar cada uno de los estados financiero aplicando frmulas de indicadores para conocer si el negocio tiene rentabilidad. De igual forma se pretende encontrar opciones seguras y justificadas de financiamiento para la inversin, de manera que la empresa pueda operar con facilidad y retomar el rumbo de sus 17
operaciones, propendiendo por el crecimiento de sus activos y su patrimonio. Se busca crear sentido de pertenencia en los Socios para que se apropien de las actividades de la empresa y encuentren la mejor alternativa de financiacin de nuevas inversiones en la empresa que permitan optimizar la creacin de riqueza y aumentar la rentabilidad.
Con el diseo de un modelo de gestin financiero, se buscara demostrar la importancia de la gestin administrativa dentro de la empresa, como elemento fundamental para la creacin de capital y el posterior beneficio a sus propietarios.
1.5 DELIMITACIONES DEL PROBLEMA
1.5.1 Delimitacin temtica o terica.
El presente trabajo se fundamenta en la variable Gestin Financiera, para lo cual ser de vital importancia tener en cuenta el artculo 19 del Cdigo de Comercio, el cual expresa Es obligacin de todo comerciante: () Llevar contabilidad regular de sus negocios conforme a las prescripciones legales 1 .
1.5.2 Delimitacin histrica o temporal.
La investigacin tomar en cuenta la Gestin Financiera desarrolladas durante los aos 2012 y 2013, para proponer un modelo de gestin financiero a implementar a partir del 2014.
1.5.3 Delimitacin geogrfica o espacial.
El modelo de gestin financiera ser implementado en la Sociedad Comercial AGRONEGOCIOS RANCHERA SA, la cual tiene su domicilio principal en el Municipio de Distraccin en la Carrera 11 No, 12 - 42.
1 Cdigo de Comercio 18
2. ASPECTOS GENERALES DE LA EMPRESA
AGRONEGOCIOS RANCHERIA SA, es una Sociedad Comercial, constituida mediante Escritura Pblica en el ao 2009. Actualmente cuenta con 239 Socios, propietarios de 13.500 acciones de valor nominal de $20.000 cada una.
Sus rganos de Administracin estn representados por La Asamblea General de Accionistas, La Junta Directiva y la Gerencia, esta ltima es quien ejerce la representacin legal de la empresa con responsabilidad civil y jurdica ante terceros.
2.1 RESEA HISTORICA
Nace como iniciativa de un grupo de propietarios de predios aledaos al cauce del ro Ranchera, residentes en los Municipios de Barrancas, Fonseca, Distraccin y San Juan del Cesar; en su mayora pertenecientes a las Asociaciones de Usuarios ASORANCHERA y ASOSANJUAN, quienes junto a otras personas naturales y jurdicas deciden aunar esfuerzos econmicos para conformar una Sociedad de derecho, por medio de la cual pudieran vender productos y servicios con una participacin accionaria, que les garantizara a travs del tiempo, unos dividendos proporcionales al nmero de sus acciones.
La ejecucin de su objeto social se inicia en julio de 2010 en una de las oficinas del Instituto Colombiano de Desarrollo Rural - INCODER ubicada en la sede de Fonseca La Guajira, la cual fue cedida en calidad de prstamo a manera de apoyo institucional por la entidad rectora del sector agrario en Colombia. sta oficina se encuentra situada a la margen izquierda de la va nacional que del Municipio de Fonseca conduce a La Capital Riohacha en el Departamento de la Guajira, especficamente a 400 m del permetro urbano.
Posteriormente y en vista de que Agronegocios Ranchera S.A, es una Sociedad particular con nimo de lucro, la Direccin Territorial de INCODER consider que por su naturaleza jurdica era ilegal que la sociedad siguiera usufructuando gratuitamente de los recursos del estado, por lo cual fue solicitada la inmediata desocupacin de la oficina y fue obligada a trasladarse al Municipio de Distraccin La Guajira, en el cual reside un 40% de los socios.
A partir de ese momento y hasta la fecha, Agronegocios Ranchera S.A, se encuentra funcionando en Distraccin bajo la modalidad de Comodato en un inmueble que pertenece al Municipio, ubicado dentro del permetro urbano a la margen izquierda de la va nacional que de Distraccin conduce a Fonseca.
19
2.2 DIRECCIONAMIENTO ESTRATEGICO 2
AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. naci con el objetivo de brindar al mercado bienes y servicios de manera oportuna con costos competitivos, cumpliendo estndares de calidad y en concordancia con la normatividad vigente.
2.2.1 Misin
Producir, transformar, comercializar productos agropecuarios con calidad y asesorar a los productores con sistemas innovadores que impulsen el desarrollo del sector.
2.2.2 Visin
Ser la organizacin empresarial con mayor reconocimiento en la regin, con objetivos corporativos globales en espera de alcanzar el desarrollo y operacionalizacin concreta de su misin. Por ser globales, estos propsitos deben cubrir e involucrar a toda la organizacin.
2.2.3 Objetivos
El objetivo principal de la sociedad es la produccin, compra, transformacin, venta, transporte, almacenamiento, comercializacin, importacin y exportacin de productos, bienes y servicios para el sector agropecuario y agroindustrial, as como de otros sectores productivos, compra y venta de toda clase de insumos, maquinaria, semovientes, bienes muebles e inmuebles as como toda actividad mercantil inherente al sector primario y secundario. As mismo la sociedad podr adquirir, enajenar y arrendar terrenos, bienes muebles y bienes races que estn relacionados con actividades del sector primario y secundario.
2.2.4 Polticas
Financiamiento: Apoyar a los accionistas a ser emprendedores en el sector agropecuario.
Asesora Tcnica: Brindar apoyo para el manejo de cultivos a fin de garantizar las buenas prcticas agrcolas, y la calidad de los productos.
Comercializacin: Se vende la produccin antes de sembrar a fin de garantizarle al producto la compra de sus productos.
2.2.5 Estructura Orgnica
La estructura de orgnica de Agronegocios Ranchera S.A. tiene diseada sus lneas de mando y lneas de tramo, con un perfil especfico para cada una de las reas de la Empresa, como se presenta a continuacin:
2.2.5.1 Organigrama Estructural y Funcional
Fuente: Agronegocios Ranchera SA, Informe de Gestin 2010
La organizacin estructural de Agronegocios Ranchera S.A. est conformada por tres rganos directivos y cuatro reas fundamentales, las cuales se detallan a continuacin:
Nivel directivo superior conformado por la Asamblea de Accionistas, encargada de adoptar todas las medidas que reclamen el cumplimiento de los estatutos y el inters comn de los asociados y de la sociedad. 21
Nivel directivo inferior conformado por la Junta Directiva, que es la encargada de tomar las decisiones que no correspondan a la asamblea o a otro rgano de la sociedad e Impartirle al gerente las instrucciones, orientaciones y rdenes que juzgue convenientes.
Nivel ejecutivo, conformado por le gerencia general, la cual se encarga de representar a la sociedad ante los accionistas, ante terceros y ante toda clase de autoridades del orden administrativo y jurisdiccional, ejecutar todos los actos u operaciones correspondientes al objeto social, de conformidad con lo previsto en las leyes y en estos estatutos.
El rea Administrativa y financiera encargada de determinar la manera ptima de administrar los recursos de la empresa tanto humanos como materiales; es decir se encarga de los procesos administrativos para obtener mayores beneficios, cumpliendo con los lineamientos propuestos por la gerencia como mecanismos para alcanzar los objetivos de la Empresa.
El rea Contable encargada de recoger y tratar la informacin contable de ingresos y gastos, as como de mantener actualizada la ejecucin presupuestal, los estados financieros y las obligaciones tributarias, segn el ordenamiento de la Ley.
El rea Tcnica, encargada de llevar a cabo el proceso operativo de la Empresa, como son la asistencia tcnica interna y externa, para el manejo de los cultivos en sus etapas de siembra, sostenimiento, cosecha y pos cosecha, cumpliendo con los estndares de calidad y normas fitosanitarias exigidas por los mercados mundiales.
El rea Comercial, es la encargada de explorar los mercados, en busca de lograr alianzas comerciales con clientes nacionales o internacionales que le permita a la empresa alcanzar su objetivo principal.
La organizacin funcional, est dada por cada uno de los puestos de trabajo ocupados por el personal de Agronegocios Ranchera S.A. Estos tienen asignados responsabilidades especficas que en su conjunto y siguiendo los lineamientos estratgicos, permiten un adecuado desempeo de la empresa.
22
2.2.6 Imagen Corporativa.
La imagen corporativa est diseada en forma circular que representa la integracin de la regin en torno al negocio de productos agrcolas, maneja el los colores azul, verde y amarillo como referentes de identidad de marca. Se matizan con algunos degrado que lo hacen agradable a la vista de las personas, es una imagen de fcil recordacin y es muy claro 3 .
2.2.7 Micro Ambiente
La gerencia para preparar sus planes estratgicos, debe tomar en cuenta a los dems grupos, departamentos o divisiones de la empresa, todos ellos interrelacionados forman el ambiente interno de la empresa 4 .
a) FINANZAS: se ocupa de conseguir y aplicar fondos. b) INVESTIGACION Y DESARROLLO: disea productos seguros y atractivos. c) ADQUISICIONES: conseguir suministros y materiales. d) PRODUCCION: fbrica o procesa la cantidad deseada de productos de calidad. e) CONTABILIDAD: medir los ingresos y los costos para saber si se est operando correctamente.
De igual forma la gerencia tambin debe concentrarse en el micro ambiente externo el cual est integrado por las organizaciones y personas reales quienes se relacionan con la empresa. Entre los principales se incluyen:
2.2.7.1 Proveedores.
Son las compaas o personas fsicas que proporcionan los recursos que necesita una empresa para producir bienes o servicios, en Agronegocios son todos los
3 Informe de Gerencia Agronegocios Ranchera 2010. 4 http://nancy-super-star.blogspot.com/2010/05/microambiente-y-macroambiente.html 23
laboratorios y almacenes que proveen de insumos agrcolas como semillas, fertilizantes, funguicidas, entre otros insumos. A estas empresas proveedoras tambin se le llama intermediarias, pues ayudan a promover, vender y distribuir sus bienes hasta que llegan al comprador final. Incluyen:
Entre las empresas proveedoras de Agronegocios Ranchera SA, se encuentran: Agronilo, Semillas Valle, Microfertisa, Sygenta, Diabono, Semillas Arroyave, DOF, Tecnosemillas, entre otras.
2.3.7.2 Clientes.
La empresa debe estudiar detenidamente sus mercados de clientes: Incluyen 5 tipos de clientes:
a) Mercados de Consumidores: personas y hogares que adquieren bienes y servicios para su consumo personal. Clientes actuales.
b) Mercados de Empresas: compran bienes y servicios para seguir procesndolos. Mercado industrial.
c) Mercados Gubernamentales: estn compuestos por oficinas de gobierno que compran bienes y servicios para producir servicios pblicos o para transferir los bienes y servicios a terceros que los necesitan. Gobierno. d) Mercados Internacionales: estn integrados por compradores de otros pases e incluyen a consumidores, productores, revendedores y gobiernos. Importadoras y exportadoras.
e) Mercado de Revendedores: compran bienes y servicios para revenderlos y obtener una utilidad.
Los clientes de la sociedad estn integrados por personas naturales en su mayora accionistas de la misma compaa que requieren de los insumos y los servicios de asistencia tcnica, adems por otros productores de la regin y por empresas con domicilio en Distraccin y Fonseca que se dedican a la reventa de productos agrcolas.
2.2.7.3 Competencia.
Para que una empresa tenga xito, debe satisfacer las necesidades y los deseos de los consumidores mejor que la competencia. No existe una estrategia nica que sea la ptima para todas las empresas, cada compaa debe tomar en cuenta su tamao y posicin en la industria.
Una empresa debe competir en cuanto a costos, buen servicio, atencin al cliente, buen trato, amabilidad, calidad y otras ms, buscando obtener el elemento 24
diferencial que hace que los clientes la prefieran en vez de optar por otras empresas.
En la regin son pocas las empresas que compiten con Agronegocios Ranchera SA, por que la Sociedad adems de la proveedura de Insumos, ofrece acompaamiento en las labores agrcolas y la comercializacin del producto.
2.2.8 Macro Ambiente
El Macro ambiente es conocido tambin como el ambiente de los factores no controlables y est compuesto por las fuerzas que dan forma a las oportunidades o presentan una amenaza para la empresa 5 . Estas fuerzas incluyen las:
2.2.8.1 Ambiente Demogrfico.
Muestra los cambios en la estructura pro edades de la poblacin los cambios de las familias, los cambios geogrficos de la poblacin, los estudios, la burocratizacin de la poblacin y la gran diversidad tnica y racial.
2.2.8.2 Ambiente Poltico y Legal.
Es un aspecto que abarca las normas e instituciones por medio de las cuales se gobierna una nacin. Consiste en un conjunto interactuante de leyes agencias gubernamentales, y grupos de presin que influyen y limitan la conducta de organizaciones y personas en la sociedad.
2.2.8.3 Ambiente Social o Cultural.
Influyen en la estructura y en la dinmica de sus individuos y grupos y en sus problemas ms importantes.
2.2.8.4 Ambiente Econmico y Tecnolgico.
Los programas de la mercadotecnia son afectados fuertemente por factores econmicos tales como: tasas de inters, ofertas de dinero, inflacin de precios, y disponibilidad de crditos.
El entorno tecnolgico muestra la velocidad de los cambios tecnolgicos, las
infinitas posibilidades de la innovacin, los presupuestos para la investigacin y desarrollo, la bsqueda de pequeas mejoras y no de avances importantes, as como los mltiples reglamentos para los cambios tecnolgicos.
El macro ambiente de Agronegocios Ranchera SA, posee cada uno de estos elementos y todos en su conjunto son fuerzas determinantes para la sostenibilidad y permanencia de la empresa en el mercado.
26
3. ANALISIS DE LA ESTRUCTURA ADMINISTRATIVA Y FINANCIERA
El anlisis de la estructura administrativa y financiera de Agronegocios Ranchera SA, permitir obtener un diagnstico en cada uno de sus componentes, que servirn de base para el diseo de un modelo de gestin financiera, que involucre todos la reas funcionales de la organizacin, en procura de lograr el cumplimiento de su objeto social.
3.1 CAPACIDAD ADMINISTRATIVA
Dentro del anlisis administrativo, se consideraron los factores que pueden afectar el desempeo, desarrollo y crecimiento de Agronegocios Ranchera S.A., los mismos que influyen en las decisiones administrativas, para lo cual se ha generado una evaluacin de la calidad de la administracin de la empresa, lo que ha permito realizar un juicio de valor en los siguientes trminos.
1- Se observ que la gerencia carece de capacidad empresarial, lo cual se evidencia en las decisiones tomadas que llevaron a la empresa a su actual estado crtico, con la reduccin de su patrimonio en un 70%.
2- La toma de decisiones importantes no est definida ya que, no existe una planificacin previa ni se concertan las decisiones con los niveles directivos superiores antes de temarlas.
3- No se considera la realizacin de inversin en nueva tecnologa e infraestructura, como herramienta de crecimiento empresarial.
4- No se plantean metas estratgicas acordes a los requerimientos del mercado y la misin organizacional.
5- La comunicacin, entre los niveles directivos y ejecutivo no son lo ms armnicas ni cordiales, por lo cual se considera que no existe una comunicacin 360 que ha generado el incumplimiento de los objetivos organizacionales por la falta de fluidez en la informacin.
6- La administracin no ha elaborado un presupuesto a fin de controlar de una manera eficiente los ingresos y egresos de Agronegocios Ranchera S.A.
27
3.2 CAPACIDAD FINANCIERA
El periodo a considerar para el anlisis de la posicin financiera de Agronegocios Ranchera S.A., es el comprendido entre los aos 2012 y 2013, de donde se observan variaciones importantes en algunas cuentas del balance que requieren de mucha atencin por su relevancia en la liquidez y rentabilidad de la empresa.
Muchas de las variaciones en el Balance General se enfocan en el activo de corto plazo, ya que la gerencia de la empresa considera estos rubros de mayor relevancia porque representan el capital de trabajo dentro de la misma. Adems se presentan variaciones significativas algunos rubros de los pasivos tambin de corto plazo y en el patrimonio donde se reflejan prdidas que tiene que ver con la disminucin del patrimonio de la empresa.
Grafica No. 1 Estados Financieros Balance 2013 - 2012
Elabor: Investigadores Ao 2013 Ao 2012 % Ao 2 % Ao 1 % Var Activos Corrientes Efectivo 0,00 0,00 0,0% 0,0% Caja 5.326.317,00 0,00 9,3% 0,0% #DIV/0! Bancos 695.005,87 40.840,87 1,2% 0,1% 1601,7% Deudores 42.159.142,00 43.059.142,00 73,9% 96,8% -2,1% Pagos Anticipados 0,00 0,00 0,0% 0,0% Inventarios 0,00 0,00 0,0% 0,0% Total Activos Corrientes 48.180.464,87 43.099.982,87 84,5% 96,9% 11,8% Activos Fijos Terrenos 0,00 0,00 0,0% 0,0% Edificaciones 0,00 0,00 0,0% 0,0% Mejorar Edificacin 0,00 0,00 0,0% 0,0% Instalacin 0,00 0,00 0,0% 0,0% Maquinaria y equipos 0,00 0,00 0,0% 0,0% Muebles y enseres 1.467.000,00 840.000,00 2,6% 1,9% 74,6% Iintagibles 2.430.000,00 600.000,00 4,3% 1,3% 305,0% (-) Depreciacin Acumulada -73.350,00 -42.000,00 -0,1% -0,1% 74,6% Otros Activos 5.037.300,00 0,00 8,8% 0,0% #DIV/0! Total Activos Fijos 8.860.950,00 1.398.000,00 15,5% 3,1% 533,8% TOTAL ACTIVOS 57.041.414,87 44.497.982,87 100,0% 100,0% 28,2% Pasivos Corrientes Cuentas por pagar 0,00 0,00 0,0% 0,0% Gastos Acumulados 0,00 0,00 0,0% 0,0% Pagares 15.300.582,00 0,00 26,8% 0,0% #DIV/0! Impuestos por pagar 0,00 1.613.075,00 0,0% 3,6% Intereses Acumulados 0,00 0,00 0,0% 0,0% Total Pasivos Corrientes 15.300.582,00 1.613.075,00 26,8% 3,6% 848,5% Pasivos a Largo Plazo Hipotecas 0,00 0,00 0,0% 0,0% Prestaciones Sociales 0,00 0,00 0,0% 0,0% Documentos por pagar 0,00 0,00 0,0% 0,0% Total Pasivos a Largo Plazo 0,00 0,00 0,0% 0,0% TOTAL PASIVOS 15.300.582,00 1.613.075,00 26,8% 3,6% 848,5% Patrimonio Capital Social suscrito(acciones) 122.950.000,00 122.000.000,00 215,5% 274,2% 0,8% Reserva legal 0,00 0,00 0,0% 0,0% Otras reservas 0,00 0,00 0,0% 0,0% Perdidas del ejercicio -18.249.462,00 -50.563.599,00 -32,0% -113,6% -63,9% perdida acumulada -62.959.705,13 -28.551.493,13 -110,4% -64,2% 120,5% Total patrimonio 41.740.832,87 42.884.907,87 73,2% 96,4% -2,7% TOTAL PASIVO + PATRIMONIO 57.041.414,87 44.497.982,87 100,0% 100,0% 28,2% AGRONEGOCIOS RANCHERA SA ESTADOS FINANCIEROS A DICIEMBRE 31 DE 2013 En millones de pesos 28
3.2.1 Anlisis del Activo
Del anlisis vertical de los aos 2012 y 2013, se deduce la existencia de una tendencia a la perdida en los rubros del balance de situacin comparativo, se destaca el crecimiento en los activos circulantes en las cuentas caja y banco y una leve disminucin del -2,1% en la cuenta deudores, adems hubo un aumento en los activos fijos; lo que permite pensar que la empresa est en proceso de crecimiento.
La empresa en el periodo de 2012 al 2013 ha tenido un crecimiento del 28,2% en el total de sus activos.
El anlisis muestra que Agronegocios Ranchera S.A. requiere tener mayores inventarios y activos fijos, por ello el ejercicio muestra que el 84,5% en el 2013 pertenece al activo corriente, y el 15,5% pertenece al activo fijo, siendo esta situacin muy similar en los dos aos de anlisis.
Las cuentas por cobrar que frente al total del activo representa el 73,9% en el 2013 y el 96,8% en el 2012, lo que se refieren a que la empresa mantiene una poltica de crdito de largo plazo en las ventas de los productos.
3.2.2 Anlisis del Pasivo
El total del Pasivo de un ao con respecto al otro, tiene una variacin de 848,5%, es decir, crece significativamente del 2012 que se encontraba en 3,65 pasando a 26,8% en el 2013. Esta situacin en comparacin con la de los activos, refleja que a medida en que a los clientes se les vende a crdito, la empresa tambin compra a crdito, dejando entre ver que carece de capital de trabajo operativo (KTO).
Las cuentas por pagar se han incrementado debido a la adquisicin de inventario a crdito para la operacin del negocio.
3.2.3 Anlisis del Patrimonio
El patrimonio de la empresa es un tema muy delicado, por cuanto su disminucin puede obligar a la liquidacin y desaparicin de esta. En el anlisis se refleja claramente que la empresa ha tenido una disminucin de -2,7%, sin embargo la prdida acumulada del ejercicio alcanza un porcentaje de 120,5%, sumado a esta situacin es preciso mencionar que la empresa en la actualidad, no ha realizado distribucin de utilidades desde su entrada en operacin, por lo cual los socios muestran desmotivacin para realizar los pagos de las fracciones de sus acciones.
29
3.3. NDICES FINANCIEROS Y DE GESTIN
Los indicadores de gestin financiera son medidas utilizadas para determinar el xito de una organizacin. Suelen establecerse por los lderes de las organizaciones, y son utilizados de manera continua a lo largo del ciclo de vida de la organizacin, para evaluar su desempeo y los resultados en periodos de tiempos implantados. Los indicadores Financieros y de Gestin sern aplicados para el anlisis comparativo de los resultados de los periodos 2012 y 2013, con base en los estados de resultados de la Sociedad.
Grafica No. 1 Estados Financieros Estado de Resultados 2013 - 2012
Elabor: Investigadores
3.3.1 Razones de Liquidez
Miden la capacidad del negocio para cancelar sus obligaciones inmediatas a corto plazo.
30
Razn corriente: Esta razn es una medida de la capacidad de pago de la empresa, entre ms lquido sea el activo corriente ms significativo es el resultado.
Interpretacin: Indica la capacidad que tiene la empresa para cumplir con sus obligaciones financieras, deudas o pasivos a corto plazo. Al dividir el activo corriente entre el pasivo corriente, se sabe cuntos activos corrientes se tienen para cubrir o respaldar esos pasivos exigibles a corto plazo. El resultado muestra que por cada peso ($) que Agronegocios Ranchera S.A. en el 2013, debe en el corto plazo se tiene 3,15 pesos ($) de respaldo para cubrir las obligaciones tambin en el corto plazo.
Grfico No. 3: Razn Corriente
Fuente: Resultados de la Investigacin.
26,72 3,15 2012 2013 Razn Corriente 31
Prueba cida: Mide la capacidad inmediata que tienen los activos corrientes ms lquidos para cubrir los pasivos corrientes.
Interpretacin: El anlisis revela la capacidad de la empresa para cancelar sus obligaciones corrientes, pero sin contar con la venta de sus existencias, es decir, bsicamente con los saldos de efectivo, el producido de sus cuentas por cobrar, sus inversiones temporales y algn otro activo de fcil liquidacin que pueda haber, diferente a los inventarios. El resultado muestra que cada peso ($) que Agronegocios Ranchera S.A. debe en el corto plazo se tiene 3,15 pesos ($) es de activos fcilmente convertibles en dinero para cubrir sus obligaciones a la vista.
Capital de trabajo Neto: Permite determinar la disponibilidad de dinero para solventar las operaciones del negocio en los meses siguientes y la capacidad para enfrentar los pasivos corrientes.
Interpretacin: Muestra el valor que le quedara a la empresa, despus de haber pagado sus pasivos de corto plazo, permitiendo a la Gerencia tomar decisiones de inversin temporal. Con el anlisis del valor del capital de trabajo neto se puede afirmar que se tiene una diferencia grande entre los activos corrientes y pasivos corrientes de Agronegocios Ranchera S.A. lo que significa que seguramente la empresa cuenta con recursos inactivos.
41.486.907,87 32.879.882,87 2012 2013 Capital Neto de Trabajo 33
3.3.2 Razones de endeudamiento
Las razones de endeudamiento miden la capacidad del negocio para contraer deudas a corto plazo o largo plazo.
Razn de endeudamiento total: Mide la participacin de los acreedores en la financiacin de los activos de la empresa.
Frmula = Pasivo Total = 15.300.582 = 26,82% Activo Total 57.041.415
Grfico No. 6: Nivel de Endeudamiento Total
Fuente: Resultados de la Investigacin.
Interpretacin: Por cada peso invertido por Agronegocios Ranchera S.A., en activos en el 2013, el 26,82% est financiado por los acreedores. Es decir que tiene en sus activos una deuda de 26,82 Peso ($).
3,63% 26,82% 2012 2.013 Nivel Endeudamiento Total 34
Razn de pasivo a largo plazo a Patrimonio: Indica la relacin entre los fondos de largo plazo que suministran los acreedores y los que aportan los dueos de la empresa.
Grfico No. 7: Razn de pasivo a largo plazo a Patrimonio
Fuente: Resultados de la Investigacin.
Interpretacin: Mide el grado de compromiso del patrimonio de los asociados con respecto al de los acreedores, como tambin el grado de riesgo de cada una de las partes que financian las operaciones. El resultado es aceptable ya que indica que Agronegocios Ranchera S.A. est trabajando con el 36,66% de recursos proveniente de terceros, denotando gran financiamiento por parte de terceros.
3,76% 36,66% 2012 2.013 Razn de pasivo a largo plazo a Patrimonio 35
3.3.3 Razones de rentabilidad
Se define a la Razn de rentabilidad como el ndice que mide el rendimiento o la utilidad por cada unidad de inversin, de patrimonio o de aporte de los accionistas.
Rotacin de Activos: Indica la eficiencia en el empleo de los activos por parte de la administracin.
Frmula = Ventas = 625.511.896,00 = 11,0 Activo Total 57.041.414,87
Grfico No. 8: Rotacin de Activos
Fuente: Resultados de la Investigacin.
Interpretacin: Por cada Peso ($) que Agronegocios Ranchera S.A. invirti en el 2013, de manera general ha producido ventas de 11,0 Peso ($).
2,5 11,0 2012 2013 Rotacin de Activos 36
Margen Bruto de Utilidad: Indica en porcentaje la utilidad que est generando la empresa frente a las ventas.
Interpretacin: La utilidad bruta de Agronegocios Ranchera S.A. alcanz el 13,6% de rendimiento que se encuentra disponible para cubrir gastos operativos y rendir utilidades. Es decir, Por cada peso vendido, cunto se genera 13,6 pesos cubrir los gastos operacionales y no operacionales.
-1,1% 13,6% 2012 2013 Margen Bruto de Utilidad 37
Margen de Utilidad Neta: Indica en porcentaje el nivel de utilidad que generaron las ventas en un periodo determinado.
Interpretacin: En el ao 2013, Agronegocios Ranchera S.A. por cada Peso ($) que vendi no obtuvo una ganancia real, por el contrario obtuvo perdidas del 2,9%.
-45,7% -2,9% 2012 2013 Margen de Utilidad Neta 38
Rentabilidad sobre Activos: Indica en porcentaje el nivel de rendimiento obtenido frente a total de activos.
Interpretacin: La tasa de retorno de inversin por cada unidad monetaria de activos representa el - 32%, es decir representa prdidas en el ejercicio. Sin embargo ha tenido una disminucin en relacin al ao 2012.
-114% -32% 2012 2013 Rentabilidad sobre Activos 39
Rendimiento sobre Patrimonio: Indica en porcentaje el nivel de rendimiento obtenido frente al patrimonio.
Interpretacin: En el ao 2013, los rendimientos obtenidos frente al derecho de los accionistas, representaron un valor negativo de 44%.
-118% -44% 2012 2013 Rentabilidad Sobre el Patrimonio 40
3.3.4 Indicadores de Productividad
Los indicadores de productividad se definen como la relacin entre las entradas y salidas de un sistema productivo. Con frecuencia es conveniente medir esta relacin como una razn de salida dividida entre la entrada. Si se produce ms salida con las mismas entradas, se mejora la productividad. De la misma manera, si se utilizan menos entradas para producir la misma salida, tambin se mejora la productividad. 6
A continuacin se presentan algunos de ellos:
Productividad de los Activos: Mide la productividad relacionando el dinero invertido (valor de los activos) con los ingresos generados.
Fuente: Resultados de la Investigacin. Interpretacin: Por cada Peso ($) que Agronegocios Ranchera S.A. invirti en el 2013, en activos ha producido 11,0 Peso ($) de ingresos.
6 SCHORDER, Robert. Administracin de Operaciones Tercera Edicin. McGraw Hill, 1992. 2,5 11,0 2012 2013 Productividad de los Activos 41
Productividad del Capital de Trabajo: Resulta de tomar el ingreso operacional y dividirlo entre el valor del capital de trabajo operativo, para medir los ingresos recibidos por cada peso invertido en capital de trabajo.
Formula = Ingreso Operacional = 625.511.896,00 = 14,5% KTO 43.059.142 Grfico No. 14: Productividad del KTO
Fuente: Resultados de la Investigacin. Interpretacin: Por cada peso invertido por Agronegocios Ranchera SA en capital de trabajo operativo, tuvo ingresos de 14,53 pesos en el ao 2013.
Una vez analizados estos aspectos importantes se puede determinar los problemas con los que cuenta Agronegocios Ranchera S.A. que radican en las cuentas del patrimonio, por lo cual el resultado muestra prdidas significativas en el ejercicio y especialmente en lo referente a disminucin del patrimonio debido a que parte de este rubro se tom para capital de trabajo, a sabiendas que este es un capital de riesgo porque su disminucin progresiva puede llevar a la empresas a la iliquidez y desaparicin del mercado. Para cualquier empresa la perdida en el patrimonio constituye un decrecimiento de sus operaciones.
Los costos de ventas en trminos acumulados al finalizar el periodo 2013, se consolidaron en un 86% sobre el total de las ventas. Esto se debe a que la concentracin de gastos est dada en la parte operativa de Agronegocios 2,62 14,53 2012 2.013 Productividad KTO 42
Ranchera S.A., debido a que en esta rea se encuentra el personal especializado en la compra de insumos utilizados para las labores agrcolas.
La utilidad del ejercicio representa el -2,92% en relacin a las ventas, lo que significa que el costo de operacin es alto frente al volumen de ventas que tiene Agronegocios Ranchera S.A., razn por la cual es de vital importancia para la empresa, crear un modelo de gestin financiera que le permita integrar las reas de su estructura organizacional con la finalidad de optimizar los recursos financieros, tomando decisiones adecuadas y oportunas para facilitar la consecucin de los objetivos de la organizacin.
Grafica No. 15 ARBOL DE RENTABILIDAD
Fuente: Resultados de la Investigacin
La rentabilidad operativa que ha sido negativa, ha tenido un incremento porcentual de un ao con respecto al anterior a causa de la aumento en la productividad operativa de los activos, debido a que el capital de trabajo operativo tuvo una aumento, pero el recudo de la cartera fue muy demorada.
Por su parte la productividad del capital de trabajo fijo, aument en el segundo ao. Los gastos operacionales disminuyeron en la utilizacin de recursos para las ventas, lo mismo que los gastos administrativos, disminuyeron porcentualmente, sin embargo el ejercicio muestra un incremento que el costo de las ventas es elevado por lo cual el ejercicio muestra un tendencia a la perdida que podra llevar a la empresa a la quiebra si no se aplican correctivos en este aspecto. Dias de Recaudo Deudores x 360 / Ingreso Operac. Ao 1 Ao 2 Ingreso Operac./KTO 137,26 24,78 Ao 1 Ao 2 100,00% 100,00% Deudores C/KTO 2,62 14,53 Prod. Activos Operativos 82,63% 96,86% KTO/Activo Op. Ao 1 Ao 2 Dias de Reposicin Inventarios x 360 / Costo Ventas 2,62 14,53 Ingreso Operac./Activo Operativo Ingreso Operac./Inmovilizado 0,0 0,00 453,89% Ao 1 Ao 2 0,00% 0,00% Inventarios/KTO 12,48 14,53 2,74% 19,93% K. Fijo / Activo Op. Ao 1 Ao 2 Ao 1 Ao 2 -118,3% -35,5% #DIV/0! #DIV/0! O. Act. Oper. / Activo Op. Utilidad Oper./Activo Operativo -69,94% Ao 1 Ao 2 Ventas LH% 465,71% -1,12% 13,56% Utilidad Bruta/Ingreso Operacional Costo de ventas LH% 383,61% Margen Operativo 86,44% Ao 1 Ao 2 -45,09% -2,45% Utilidad Oper./Ingreso Operacional -94,57% Ao 1 Ao 2 Ao 1 Ao 2 43,98% 16,0% 43,98% 16,01% Gasto Operacional/Ingreso Operacional 0,00% 0,0% % Gasto ventas RBOL DE RENTABILIDAD AGRONEGOCIOS RANCHERA SA Rentabilidad Operativa % Gasto admin %Gastos Operacionales Margen Bruto Productividad Otros Activos Productividad KFIJO Productividad KTO 43
4. MARCO TERICO
En este marco terico se tomar como referencia una serie conceptos de que servirn de apoyo para ir dando claridad al tema propuesto. Durante el desarrollo de la investigacin ser necesario recopilar antecedentes investigativos, referir bases tericas y el marco legal, a fin de lograr profundizar en el tema.
4.1 ANTECEDENTES DE LA INVESTIGACIN
4.1.1 La Gestin Financiera Pblica y el Municipio Colombiano. (Guillermo Albornoz 1998).
El artculo propone ilustrar algunas de las normas importantes, que permiten a los administradores municipales organizar y gestionar eficientemente las finanzas pblicas en sus localidades, teniendo en cuenta el proceso de modernizacin en que entr el estado colombiano a partir de los aos 80,s y que se consolid a principios de los 90,s dentro del nuevo paradigma de la globalizacin.
Su objetivo es proponer medidas para lograr que las administraciones municipales sean asumidas como la de una que suministra servicios cada da ms demandados y con recursos limitados, donde se persigue satisfacer las necesidades requeridas por la comunidad. Proponiendo que el administrador pblico tenga una visin gerencial del municipio para lograr efectivamente los objetivos del gobierno local, con el mejor uso de los recursos disponibles.
Este referente sirve de base para la investigacin porque propone una visin gerencial con el fin de lograr un manejo efectivo de las instituciones u organizaciones de frente a las tendencias mundiales y de integrar las diferentes etapas de la administracin financiera en un sistema financiero o modelo de gestin.
4.1.2 Modelo de gestin financiera integral para MIPYMES en Colombia. (Correa, J.; Ramrez, L. & Castao, C. (2009).
El artculo propone un modelo de gestin financiera integral que les permita alas MIPYMES, no slo optimizar sus recursos sino llevar a estas empresas hacia la gerencia del valor, logrando con ello decisiones estratgicas que posicionen a la organizacin y le den mayor solidez empresarial.
Se plantean adems en este artculo, temas tendientes a la presentacin de un modelo de gestin financiera integral para MIPYMES, que dar respuesta a la falta de informacin clave sobre su desempeo y facilitar la toma de decisiones en temas cruciales como la inversin, financiacin y distribucin de utilidades, as mismo, la informacin arrojada por el modelo ser vital en procesos de 44
negociacin empresarial tales como: alianzas estratgicas, fusin, escisin, transformacin, venta de la empresa o lneas de negocio, entre otros.
El objetivo de este escrito es expresar que en la marcha empresarial, los entes econmicos requieren ser intervenidos con un enfoque sistmico e integrador a fin de lograr con eficiencia el cumplimiento de sus metas y objetivos, teniendo como referente el entorno donde operan y las distintas corrientes empresariales que confluyen en la economa.
El fundamento del escrito sirve de base a la investigacin para proponer un modelo de gestin a la sociedad Agronegocios Ranchera SA, de manera que sea capaz de adaptarse a los cambios del entorno empresarial, de definir estrategias basadas en un enfoque de gestin integral y de direccin que le permitan sostenerse y continuar en el mercado.
4.1.3 Metodologa para el anlisis de la gestin financiera en Pymes. (Vera- Colina, Mary A. 2011).
La investigacin propone una metodologa de anlisis de los procesos que caracterizan a la gestin financiera de las Pyme, como instrumento de diagnstico y base para la propuesta de programas de mejoramiento. En primer lugar se sigue un proceso de investigacin exploratoria, basada en la revisin bibliogrfica de expertos en Pyme y temas financieros, con base en la cual se propone el cuestionario base de la metodologa diseada (validado por jueces y valorado como confiable en prueba piloto). La metodologa presentada es til para analizar diferentes componentes de la gestin financiera en las Pyme, y su aplicacin puede ser replicada en diferentes regiones y pases que permitan un anlisis comparativo de los procesos internos en las organizaciones; el estudio de los aspectos que caracterizan el funcionamiento y desempeo de las pequeas y medianas empresas (Pyme) como un tema de investigacin inagotable y objeto de publicaciones frecuentes, en reas tan variadas como su competitividad, su organizacin interna, su aporte al crecimiento econmico, al empleo, las polticas pblicas orientadas a su fortalecimiento y los organismos que les ofrecen facilidades de financiamiento, entre otras.
Los objetivos de la investigacin son disear una metodologa de anlisis de los procesos que caracterizan a la gestin financiera de las Pyme y analizar la gestin financiera de Pymes, aplicando la metodologa diseada.
Esta investigacin sirve de base porque se enmarca en variados aspectos que deben estudiarse en torno al funcionamiento de las Pymes, considerando su complejidad y multidimensionalidad, para profundizar en el estudio su gestin financiera, ya que constituye un rea en la que no se ha indagado lo suficiente, y en la que un desempeo deficiente obstaculiza el resto de las operaciones de la 45
organizacin y el acceso que puede tener la empresa a fuentes de financiamiento variadas.
4.1.4 El Control de Gestin como herramienta fundamental para la misin financiera (Giovanny E. Gmez. 2010)
El texto argumenta que la gestin financiera est ntimamente relacionada con la toma de decisiones relativas al tamao y composicin de los activos, al nivel y estructura de la financiacin y a la poltica de dividendos enfocndose en dos factores primordiales como la maximizacin del beneficio y la maximizacin de la riqueza. Afirma que para lograr estos objetivos, una de las herramientas ms utilizadas de manera que la gestin financiera sea realmente eficaz es el control de gestin, que garantiza en un alto grado la consecucin de las metas fijadas por los creadores, responsables y ejecutores del plan financiero.
Afirma el escrito que las organizaciones econmicas como entidades diseadas por las personas para alcanzar fines individuales y colectivos, tienen un gran reto frente a los sistemas de control que aplican en las actividades de su diario funcionamiento, por ello se torna viable establecer algunos puntos de soporte para establecer las herramientas necesarias para tener un buen sistema de inspeccin y verificacin, que en el corto plazo dar las luces para evaluar si los procedimientos que se estn implementando son los adecuados y los que nos proporcionan el mayor beneficio.
El objetivo de la gestin financiera es conseguir la mxima satisfaccin del cliente, basados en un conjunto de actuaciones preventivas que encauza la gestin empresarial hacia el futuro deseado, a travs de una serie de pasos que lo enmarcan.
Este fundamento sirve de base para la investigacin porque corrobora la importancia de la gestin financiera como herramienta gerencial que garantiza en un alto grado la consecucin de las metas organizacionales.
4.2 BASES TERICAS
Segn Oscar Len Garca S. (1999), La gestin financiera consiste en administrar los recursos que se tienen en una empresa para asegurar que sern suficientes para cubrir los gastos para que esta pueda funcionar. En una empresa esta responsabilidad la tiene una sola persona: el gestor financiero. De esta manera podr llevar un control adecuado y ordenado de los ingresos y gastos de la empresa. Es decir Un conjunto de procesos, coordinados e interdependientes, encaminados a planificar, organizar, controlar y evaluar los recursos econmico 46
financieros disponibles en la organizacin, de cara a garantizar de la mejor manera posible la consecucin de unos objetivos sociales fijados previamente y coherentes con su misin.
Segn Correa, J.; Ramrez, L. & Castao, C. (2009). La Gestin Financiera Integral, es el proceso mediante el cual las organizaciones son direccionadas al cumplimiento de sus objetivos, resaltando la importancia de las variables constitutivas de los procesos financieros empresariales, pero con un enfoque integrador de los dems componentes que hacen parte de la gestin organizacional, tales como: las estructuras administrativas, de procesos, el sistema productivo, los recursos humanos y los sistemas de calidad, entre otros. As, el proceso de gestin empresarial no debe confundirse con el esquema genrico de la administracin de empresas, donde se supone la planeacin, organizacin, direccin y control de los recursos de un ente econmico, desde la perspectiva de una sola rea del mismo: la administrativa. La gestin, sin duda, conlleva a la direccin de la empresa hacia la bsqueda de sus objetivos, pero con una visin integradora de las distintas reas bsicas (produccin, recursos humanos, mercadeo, finanzas, administracin). Una visin integral capaz de encaminar a la empresa hacia el cumplimiento de su Objetivo Bsico Financiero, la maximizacin del valor de la misma.
Segn Brealey y Myers (2005); Surez (2003) 7 .La gestin financiera se define como un proceso empresarial, que parte de la formulacin de la estrategia organizacional, y comprende el diseo de objetivos, seleccin de estrategias y polticas, ejecucin de acciones y aplicacin de mecanismos de control relacionados con las decisiones de inversin y financiamiento, considerando sus implicaciones tanto para el corto como para el largo plazo.
El abordaje terico sobre esta variable permite esquematizar su anlisis en los siguientes componentes:
1) Condiciones para el desarrollo de la gestin financiera (Santandreu y Santandreu, 2000; Francs, 2001): referidas a las caractersticas y procesos que deben estar presentes para su correcto funcionamiento, tales como la existencia de prcticas de planificacin empresarial, de control estratgico y las caractersticas del departamento financiero o similar.
2) Desarrollo de procesos de planificacin y control en la funcin financiera (Brealey y Myers, 2005; Dez y Lpez, 2001; Surez, 2003).
7 VERA COLINA, Mary A. Metodologa para el anlisis de la gestin financiera en Pymes. Universidad Nacional de Colombia. 2011. 47
3) Parmetros financieros para toma de decisiones de largo plazo (Surez, 2003; Kogan Page y col, 2002; Ortiz, 2005).
4) Parmetros financieros para toma de decisiones de corto plazo (Ortiz, 2005; Santandreu y Santandreu, 2000; Brigham y Houston, 2006; Gitman, 2007).
5) Articulacin de los componentes anteriores, para el desarrollo armnico y exitoso de la gestin.
4.3 BASES LEGALES
Es el conjunto o compendio de normas legales que rigen la actividad financiera burstil, tributaria, aseguradora y crediticia del pas. Entre estas normas se tienen:
4.3.1 Constitucin Nacional
Artculo 150: Faculta al congreso para hacer o fabricar leyes. Artculo 189: Faculta al presidente para que supervise y controle el marco legal del sistema financiero colombiano. Artculo 341 y 342 Reconocen al banco de la repblica como actividad monetaria, crediticia y cambiaria del pas. Artculo 21 y 22, ley 31 de 1992, decreto 2520 de 1993 El Banco de la Repblica de Colombia administra un depsito de valores con el objetivo de recibir en depsito y administracin los ttulos que emita.
4.3.2 LEY 222 DE 1995
Por la cual se modifica el Libro II del Cdigo de Comercio, se expide un nuevo rgimen de procesos concursales y se dictan otras disposiciones,
TITULO I REGIMEN DE SOCIEDADES, CAPITULO VI Estados Financieros Artculo 34. Obligacin de Preparar y difundir Estados Financieros. 48
A fin de cada ejercicio social y por lo menos una vez al ao, el 31 de diciembre, las sociedades debern cortar sus cuentas y preparar y difundir estados financieros de propsito general, debidamente certificados. Tales estados se difundirn junto con la opinin profesional correspondiente, si sta existiere. El Gobierno Nacional podr establecer casos en los cuales, en atencin al volumen de los activos o de ingresos sea admisible la preparacin y difusin de estados financieros de propsito general abreviados. Las entidades gubernamentales que ejerzan inspeccin, vigilancia o control, podrn exigir la preparacin y difusin de estados financieros de perodos intermedios. Estos estados sern idneos para todos los efectos, salvo para la distribucin de utilidades. Artculo 35. Estados Financieros Consolidados. La matriz o controlante, adems de preparar y presentar estados financieros depropsitogeneralindividuales,debenprepararydifundirestadosfinancieros de propsito general consolidados, que presenten la situacin financiera, los resultados de las operaciones, los cambios en el patrimonio, as como los flujos de efectivo de la matriz o controlante y sus subordinados o dominados, como si fuesen los de un solo ente. Los estados financieros de propsito general consolidados deben ser sometidos a consideracin de quien sea competente, para su aprobacin o improbacin. Las inversiones en subordinadas deben contabilizarse en los libros de la matriz o controlante por el mtodo de participacin patrimonial. CAPITULO VI Estados Financieros Artculo 47. Informe de Gestin. Modificado por el art. 1, Ley 603 de 2000. El informe de gestin deber contener una exposicin fiel sobre la evolucin de los negocios y la situacin jurdica, econmica y administrativa de la sociedad. El informe deber incluir igualmente indicaciones sobre: 1. Los acontecimientos importantes acaecidos despus del ejercicio. 2. La evolucin previsible de la sociedad. 3. Las operaciones celebradas con los socios y con los administradores. 49
El informe deber ser aprobado por la mayora de votos de quienes deban presentarlo. A l se adjuntarn las explicaciones o salvedades de quienes no lo compartieren.
4.3.3 LEY 603 DE 2000 Por la cual se modifica el artculo 47 de la Ley 222 de 1995". Artculo 1. El artculo 47 de la Ley 222 de 1995, quedar as: "Artculo 47. Informe de gestin. El informe de gestin deber contener una exposicin fiel sobre la evolucin de los negocios y la situacin econmica, administrativa y jurdica de la sociedad. El informe deber incluir igualmente indicaciones sobre: 1. Los acontecimientos importantes acaecidos despus del ejercicio. 2. La evolucin previsible de la sociedad. 3. Las operaciones celebradas con los socios y con los administradores. 4. El estado de cumplimiento de las normas sobre propiedad intelectual y derechos de autor por parte de la sociedad. El informe deber ser aprobado por la mayora de votos de quienes deban presentarlo. A l se adjuntarn las explicaciones o salvedades de quienes no lo compartieren". Artculo 2. Las autoridades tributarias colombianas podrn verificar el estado de cumplimiento de las normas sobre derechos de autor por parte de las sociedades para impedir que, a travs de su violacin, tambin se evadan tributos.
50
5. MARCO METODOLOGICO
En este captulo se muestra la metodologa y pasos necesarios que permitieron desarrollar el presente trabajo para el diseo del modelo gestin financiera para la gerencia de la empresa Agronegocios Ranchera SA. Se muestran aspectos como el tipo de investigacin, las tcnicas y procedimientos que fueron utilizados para llevar a cabo dicha investigacin.
5.1. TIPO DE INVESTIGACIN
5.1.1. Investigacin Cuantitativa.
El objetivo de una investigacin cuantitativa es el de adquirir conocimientos fundamentales y la eleccin del mtodo ms adecuado que nos permita conocer la realidad de una manera ms imparcial mediante la aplicacin de un anlisis matemtico utilizando tcnicas de anlisis financieros elementales. (Cea D Ancona, M.A, 1998)
5.1.2. Investigacin Descriptiva.
En esta se pretende conocer las situaciones, predominantes a travs de la definicin exacta de las actividades, objetos y procesos. No se limita a la recoleccin de datos, si no la prediccin e identificacin de las relaciones que existen entre dos o ms variables.
5.2. DISEO DE LA INVESTIGACIN
La presente investigacin es de tipo no experimental, ya que se define como estudios que se realizan sin la manipulacin de liberadas de variables y en los que solo se observa los fenmenos en su ambiente para despus analizarlos. A dems es importante identificar que dicha investigacin cuenta con un diseo transversal debido a que se recolectan datos en un solo momento, en un tiempo nico. Su propsito es describir variables y analizar su incidencia e interrelacin en un momento dado.
51
6. MODELO DE GESTIN FINANCIERA PARA LA EMPRESA AGRONEGOCIOS RANCHERA SA.
Para poder disear un modelo de gestin financiera de una empresa como Agronegocios Ranchera SA, es importante tener en cuenta el concepto de empresa, como un ente econmico que toma las decisiones sobre la utilizacin de factores de la produccin para obtener los bienes y servicios que se ofrecen en el mercado.
Dentro de dicho ente econmico se desarrollan procesos sistemticos relacionados entre s y que son fundamentales dentro de toda organizacin para el logro de sus objetivos econmico. Entre los procesos de toda organizacin se encuentran:
a) Procesos administrativos b) Procesos financieros c) Procesos de produccin d) Procesos de mercadeo
Siendo el proceso financiero una actividad que impacta directamente en el desarrollo empresarial teniendo en cuenta que su adecuada gestin proporciona las herramientas indispensables para la toma de las decisiones ms trascendentales de la organizacin. Por tal razn es importante identificar caracterizar y analizar los problemas financieros a los que se enfrenta la organizacin a fin de determinar las posibles soluciones a los mismos.
La implementacin de un modelo de gestin financiera permitir recopilar y mantener oportunamente la informacin financiera de manera confiable, la cual servir de soporte para el anlisis de las decisiones y acciones relacionadas con los medios financieros necesarios para la actividad de la organizacin. As, la gestin financiera integra todas las tareas relacionadas con el logro, utilizacin y control de recursos financieros como son:
a. La determinacin de las necesidades de recursos financieros en cada rea funcional y estructural de la empresa. (planteamiento de las necesidades, descripcin de los recursos disponibles, previsin de los recursos liberados y clculo las necesidades de financiacin externa);
b. La consecucin de financiacin segn su forma ms beneficiosa (teniendo en cuenta los costes, plazos y otras condiciones contractuales, las condiciones fiscales y la estructura financiera de la empresa);
52
c. La adecuada ejecucin de los recursos financieros, incluyendo los excedentes de tesorera, con el propsito de mantener una estructura financiera equilibrada y adecuados niveles de eficiencia y rentabilidad;
d. El anlisis financiero (incluyendo bien la recoleccin, bien el estudio de informacin de manera a obtener respuestas seguras sobre la situacin financiera de la empresa);
e. El anlisis con respecto a la viabilidad econmica y financiera de las inversiones.
La gestin financiera es un factor determinante para xito empresarial, sobre todo en los micros y pequeas empresas, debido a que sus limitadas condiciones financieras, les obliga a destinar los escasos recursos que poseen de manera ms eficiente para lograr sobrevivir en el mercado. Por tanto el modelo de gestin financiero que se plantear servir como herramienta de apoyo para resolver problemas sustanciales con los que cuenta la gerencia de Agronegocios Ranchera S.A. y que de no ser intervenidos y controlados a tiempo pueden ocasionar prdidas mucho ms graves que las hasta ahora diagnosticadas.
Entre los problemas principales que afronta Agronegocios Ranchera S.A. los cuales fueron identificados a travs del diagnstico y la aplicacin de indicadores financiero, se encuentran los siguientes:
a) La gerente no tiene las competencias para la administracin financiera de la empresa.
b) Dentro del personal que labora en la empresa no se cuenta con especialistas para la planeacin, administracin y toma de decisiones financieras.
c) Los esquemas de gestin aplicados no generan informacin oportuna y fiable para tomar decisiones financieras, debido a que el manejo de los recursos econmicos se realiza de manera informal en un 70%.
d) La informacin contable carece de puntualidad y no refleja la situacin realidad de la empresa, en este sentido, la junta general de accionistas no tiene la informacin necesaria para tomar decisiones, no solo porque los datos contables no reflejan la realidad sino porque el enfoque meramente contable de la informacin no permite conocer completamente la situacin econmica de la empresa, para ello es necesario que se genere informacin pertinente para la toma de decisiones financieras.
53
e) Falta la elaboracin de un presupuesto que servir como medio de asignacin adecuada de capital, costos e ingresos necesarios para el desarrollo de las operaciones, as como, la correcta utilizacin de los recursos disponibles acorde con las necesidades de cada uno de los departamentos.
f) No existe una planeacin estratgica para la ejecucin de los recurso por lo cual no se aprovechan las oportunidades para la inversin.
g) El anlisis y la planeacin financiera, son actividades bsicas de la funcin financiera que son inexistentes en las pequeas organizaciones, reflejndose en problemas que pueden llegar a representar el fracaso de una empresa, razn por la cual el diseo e implementacin del modelo de gestin financiera le va a permitir a Agronegocios Ranchera S.A. destinar los recursos que posee de manera ms eficiente para lograr sobrevivir, mantenerse y por ltimo generar utilidades.
6.1. ESTRUCTURACIN DEL MODELO DE GESTIN FINANCIERA PARA LA GERENCIA DE AGRONEGOCIOS RANCHERA SA.
El modelo de gestin financiera que se disear para la empresa Agronegocios Ranchera S.A. brindar indicadores de desempeo basados en una perspectiva financiera que permita maximizar el uso de los recursos financieros que genera Agronegocios Ranchera SA, optimizando su eficiencia y eficacia, afrontando los cambios, generando informacin veraz y oportuna a fin de facilitar la adecuada toma de decisiones que permita medir el grado de cumplimiento de objetivos. Este modelo de gestin ser implementado a partir de la presente vigencia 2014 y estar enfocado en dar un tratamiento especial a las cuentas de mayor importancia en la Empresa, las mismas que de acuerdo al anlisis financiero realizado, se ha determinado que tienen debilidades lo que ha ocasionado que la Empresa presente ineficiencia en la optimizacin de los recursos.
Las variables consideradas para el diseo del modelo de gestin financiera han sido consecuencia del anlisis diagnstico de la situacin actual de Agronegocios Ranchera S.A., razn por la cual se ha considerado las siguientes variables:
Estados Financieros:
a. Balance General b. Estado de Resultado c. Estado de Flujos de Efectivo
54
Indicadores Financieros:
a. Liquidez b. Rentabilidad c. Rotacin d. Endeudamiento e. Productividad
Dentro de las variables establecidas se apuntar a fortalecer el registro de cada una de las cuentas o rubros que hacen parte y alimentan la gestin contable, haciendo nfasis en la caracterizacin de los flujos e identificando y estableciendo sus usos a travs de la planeacin estratgica para que su rendimiento y rentabilidad sean coherentes con los niveles de crecimiento que busca la empresa.
6.2. GESTIN FINANCIERA DE LAS VENTAS.
Relacionada con la demanda de los productos y servicios que ofrece Agronegocios Ranchera S.A. se requiere un soporte legal o factura de venta membretada, con los datos generales de la empresa y una numeracin consecutiva acorde a la resolucin de facturacin emitida por la DIAN. En esta factura se deben consignar los datos bsicos del cliente, la descripcin del producto o servicio vendido, la forma de pago entre otros aspectos, adems se llevar un Comprobante de Ingresos similar a la factura de ventas. Estos ingresos debern ser consignados en la cuenta de la empresa para llevar un mejor control en sus registros y usos.
Los datos contables anotados en cada factura deben alimentar los libros de contabilidad y coincidir con las consignaciones bancarias.
Grafica No. 16 Factura de Venta
Diseo: Investigadores CANTIDAD DESCRIPCIN VALOR UNITARIO VALOR TOTAL Subtotal 0 IVA 16% 0 TOTAL 0 AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL: 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 Res. 001/2010 Del 0000001 al 100000 DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA FACTURA DE VENTA No. 00001 55
Grafica No. 17 Comprobante de Ingresos
Diseo: Investigadores
6.3. GESTIN FINANCIERA CUENTAS POR COBRAR
Con el objetivo de agilizar el ingreso de recursos a la empresa sin afectar la fidelidad de los clientes actuales y atraer nuevos, se dar un tratamiento especial a los acreedores. Para nadie es desconocido que la mayora de las empresas deben conceder crditos y mantener inventarios. Por ello, las empresas las Cuentas por Cobrar representan una inversin considerable que se determina a travs del volumen de ventas a crdito.
El objetivo principal de realizar una adecuada gestin de cobros en una empresa es la pronta recaudacin de recursos monetarios, sin que dichas estrategias de cobranza afecten de manera significativa las ventas de la empresa.
Para la gestin financiera de las cuentas por cobrar, se disear un formato de registro de acreencias, el cual tendr el respaldo de un pagar que deber ser firmado y autenticado por el acreedor principal y un acreedor solidario quien responder igualitariamente por las obligaciones contradas. Se adjuntar a estos FEB.01.2014 No. EFECTIVO FECHA DE RECIBIDO REVIS APROB DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA RECIBO DE: VALOR - $ POR CONCEPTO DE FECHA SUCURSAL FIRMA Y SELLO CHEQUE No. BANCO AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL: 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 F003-SGC-AGR-CI Versi n. 2, 14 LA SUMA DE: (Valor en Letras) COMPROBANTE DE INGRESO 28/02/2014 DD/MM/AA CIUDAD 56
documentos un formato de entrega de productos y/o servicios donde quedar constancia de lo recibido.
Grafica No. 18 Registro de Acreencias
Diseo: Investigadores
Cliente: Documento: Codeudor Documento: Cliente: Documento: Codeudor Documento: Cliente: Documento: Codeudor Documento: Cliente: Documento: Codeudor Documento: Cliente: Documento: Codeudor Documento: DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA Telefono: Direccin: Monto de la Deuda Intereses Telefono: No. 5 Direccin: Fecha Plazo Telefono: Direccin: Monto de la Deuda Intereses Telefono: No. 4 Direccin: Fecha Plazo Fecha Plazo Monto de la Deuda Intereses Fecha Plazo Monto de la Deuda Intereses Fecha Monto de la Deuda Plazo Intereses Direccin: Telefono: No. 1 No. 2 No. 3 Direccin: Telefono: Direccin: Telefono: Direccin: Telefono: Direccin: Telefono: AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 REGISTRO DE ACREEDORES Direccin: Telefono: 57
Grafica No. 19 Entrega de Productos
Diseo: Investigadores
Grafica No. 20 Pagar
Diseo: Investigadores Cliente: Documento: FECHA PRODUCTO PRESENT ACION CANTIDAD PRECIO UNITARIO TOTAL DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA ENTREGA DE PRODUCTOS AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 Direccin: Telefono: GRAN TOTAL FIRMA ACREEDOR Deudor Cdula: Codeudor Cdula: No. DD MM AA Yo, 0 0 la suma de 1,00 $ del ao __________ RAZON SOCIAL O NOMBRE DEL DEUDOR RAZON SOCIAL O NOMBRE CODEUDOR 0 NOMBRE DEL REPRESENTANTE LEGAL 0 0 0 0 NOMBRE DEL REPRESENTANTE LEGAL 0 0 0 Para constanci a se fi rma y se autenti ca en l a ci udad de _________________ a l os _____________ das del mes de __________________ del ao ____________ Direccin: Telefono: a AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A, en su oficina de Fonseca - La Guajira a su orden o a quien represente sus derechos el da: _____________ del mes _____________ POR VALOR DE: 1,00 $ En caso de incumplimiento de mis obligaciones pagare intereses de mora a la tasa mxima vigente establecida por la ley, sin perjuicios de las acciones legales de AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. para el compro judicial, caso en el cual ser de mi cargo los gastos y costos de la cobranza jurdica. Igualmente declaro que mi obligacin debe cumplirse en la ciudad de Fonseca. Acepto desde ahora cualquier cesin o endoso que de este crdito hiciere AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A a cualquier otra persona. DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA VENCIMIENTO , mayor de edad, i denti fi cado con cdul a No. obrando en nombre propio y en representacin, declaro que debo y pagare solidaria e incondicionalmente PAGARE AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 Direccin: Telefono: 58
Grafica No. 21 Autorizacin
Diseo: Investigadores
6.3.1. Situacin actual de las Cuentas por Cobrar
Actualmente la empresa no cuenta con un departamento de crdito y cobranzas por lo que la rotacin de sus cuentas no son controladas adecuadamente para que el nivel de das de cobro que se ubica en ms de 100 das, sea mejorado en forma sostenible. Por tal motivo se plantea crear un departamento, polticas y procedimientos o contratar una firma de cobranzas, que permitan a la organizacin gestionar el desembolso de estos recursos sin atravesar problemas trascendentales que afecten las actividades normales de la empresa.
6.4 GESTIN FINANCIERA DE INVENTARIOS
La globalizacin de los mercados implica para las empresas una creciente y dinmica competencia, mediante la adecuada gestin de los inventarios de los que dispone, exigindolas a tratar de optimizar sus costos en cuanto a compras y financiacin.
Deudor Cdula: Codeudor Cdula: Firmas: RAZON SOCIAL O NOMBRE DEL DEUDOR RAZON SOCIAL O NOMBRE CODEUDOR DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA Atentamente; AUTORIZO (AMOS) 0 0 0 0 0 0 0 0 NOMBRE DEL REPRESENTANTE LEGAL NOMBRE DEL REPRESENTANTE LEGAL A AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A., o al tenedor legtimo del pagar, de manera irrevocable, de acuerdo al art. 622 del Cdigo de Comercio, para llenar los espacios en blanco que tiene el pagar N. 05, que hemos otorgado a su favor, garantizando el pago de las facturas originadas por el suministro de productos, y financiacin de cultivo, junto con las dems obligaciones financieras que adquiramos con el acreedor. En el espacio reservado para la cuanta o valor de la obligacin se insertar la suma que, segn los libros de contabilidad les adeude (mos), y a eleccin del acreedor, podr adicionar los intereses corrientes y/o moratorios, los honorarios y costos de cobranza; la fecha de vencimiento o pago ser la de la ultima obligacin vencida, que figure a nuestros cargo, o la del diligenciamiento del pagar, a leccin de acreedor. Direccin: Telefono: AUTORIZACIN AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 Direccin: Telefono: 59
Debido a la gran importancia que reviste la cuenta de inventarios en una empresa comercial es de vital importancia tener un control sobre esta cuenta, para esto es necesario abarcar puntos como es la Situacin actual de Inventarios, los productos de mayor salida y los costos de adquisicin.
Sin embargo se observ que Agronegocios Ranchera S.A. se abasteci de gran cantidad de inventario para el ao 2012, pero stos no se reflejan en la contabilidad, lo cual sucede por falta de control.
Para la gestin de los inventarios se realiz un modelo de gestin, donde se registran las existencias y se descuentan las salidas para tener el control de las cantidades reales. Dichas existencias, maneja un sistema que le permite supervisar los niveles de inventario y a su vez disear sistemas y procedimientos para la gestin de los mismos. Ahora lo que requiere la empresa es buscar proveedores que proporcionen los productos a un precio asequible para la empresa y negociar con los proveedores participacin porcentual en la distribucin.
Grafica No. 22 Inventarios
Diseo: Investigadores
PRODUCTOS PRESENTACION CANTIDAD VALOR UNITARIO DE COMPRA VALOR TOTAL DE COMPRA SALIDAS FECHA VALOR UNITARIO DE VENTAS VALOR TOTAL DE VENTAS EXISTENCIA DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA INVENTARIOS AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 60
6.5 GESTIN FINANCIERA DE CUENTAS POR PAGAR
6.5.1 Situacin Actual de Cuentas por Pagar
Los proveedores de Agronegocios Ranchera S.A. otorgan plazos mximos de 30 das, de acuerdo a los montos y tipos de productos que se adquieran.
Actualmente no se tiene fijada una poltica de pago a proveedores, por lo que se hace necesario establecer los das para efectuar pagos. Como medida de control de pagos a proveedores en Agronegocios Ranchera S.A. se establecern como das para efectuar pagos los martes y viernes de cada semana en un horario de 8:00 am a 12:00 m.
Los proveedores sern notificados acerca de los das en que se les va a realizar el pago, en el caso de no poder acudir a la empresa debe esperar la prxima fecha de cancelacin de obligaciones.
Como esquema de control para la gestin financiera, se deber llenar un comprobante de egresos donde se registrar toda la informacin respectiva de la transaccin con su o sus beneficiarios. Este comprobante pasar a contabilidad para ser tenido en cuenta para la relacin de gastos.
Grafica No. 23 Comprobante de Egresos
Diseo: Investigadores FEB.01.2014 No. EFECTIVO Cdigo CUENTA Dbitos Crditos C.C. o NIT: REVIS APROB FIRMA Y SELLO DEL BENEFICIARIO CHEQUE No. BANCO FECHA DE RECIBIDO - $ 28/02/2014 DD/MM/AA CIUDAD DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA PAGADO A: FECHA SUCURSAL AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 F004-SGC-AGR-CE Versi n. 2, 14 LA SUMA DE: (En Letras) COMPROBANTE DE EGRESO POR CONCEPTO DE VALOR 61
Como toda organizacin requiere de unos gastos menores para cubrir imprevistos, con la autorizacin de la junta directiva, se establecer un caja menor, la cual ser alimentada mensualmente con recursos existentes en la cuenta bancaria.
Para el control de caja menor se dise un formato de registro de gastos, el cual ser soportado con un recibo de caja y el documento del beneficiario sea este persona natural o jurdica.
Grafica No. 24 Caja Menor
Diseo: Investigadores
Para lograr una buena gestin de la Caja Menor, se deber presupuestar las compras que requieren de mayores recursos, a fin de no realizar compras o pagos con los recursos de caja menor.
No. ACTA AUTORIZACIN: FECHA: Fecha Legalizacin: NUMERO DECHEQUE: HOJA No. 001 VALOR AUTORIZADO: FECHA: BENEFICIARIO CONCEPTO DEL GASTO VALOR CC/NIT TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 GASTOS CAJA MENOR AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA VoBo SECRETARIA TOTAL VoBo GERENTE 62
6.6 PLANIFICACIN PRESUPUESTARIA
La planificacin presupuestaria es un mecanismo que permite pronosticar los flujos de efectivo, de tal manera que se genere la informacin suficiente para una adecuada toma de decisiones que a la vez posibilite la maximizacin de los recursos que dispone la empresa.
6.6.1 Presupuesto de Ventas
Con el presupuesto de ventas se estimar los ingresos de la empresa en su actividad comercial, lo que posibilitar realizar un seguimiento del cumplimiento de los ingresos presupuestados.
Debido a que Agronegocios Ranchera S.A. es una empresa que se dedica a la fabricacin de estructuras metlicas, el presupuesto de ventas reviste gran importancia para la empresa, en tal sentido permite tener una idea clara de los ingresos que sern percibidos en los aos posteriores los mismos que servirn para el desarrollo de las actividades de la empresa.
6.6.2 Presupuesto de Costo de Ventas
Para mantener niveles aceptables de rentabilidad es importante tener claro que no solo depende de la generacin de ingresos por ventas sino, saber manejar la negociacin con los proveedores y mantener relaciones comerciales con empresas del exterior que permitan la importacin de mercadera a costos aceptables y logrando as la satisfaccin de los clientes.
6.6.3 Presupuesto de Gastos
Como medida para tener un control adecuado de los recursos financieros que se asignan por concepto de servicios indispensables para el funcionamiento de la empresa, es necesario establecer cantidades mximas que se pueden desembolsar para el cumplimiento de las actividades dentro de la empresa.
6.6.4 Estrategias Financieras y Comerciales:
Como parte del modelo de gestin que se ha estructurado, un sin nmero de estrategias financieras y comerciales que permitan disponer de escenarios para evaluar el desempeo operativo de la empresa y garantizar de esta manera la consecucin de un nivel de utilidades adecuado a la inversin realizada por los accionistas.
63
6.7 ESTADOS FINANCIEROS PROYECTADOS
En la actualidad la proyeccin de los estados financieros dentro de una empresa revisten una gran importancia, puesto que permiten tomar decisiones a futuro previniendo todo tipo de variables que puedan afectar el adecuado desarrollo de las actividades de la empresa.
6.7.1 Estado de Resultados
El Estado de Resultados se proyecta con la finalidad de suministrar informacin de los ingresos y costos esperados por la empresa para los siguientes cinco aos, los aspectos que se deben tomar en cuenta dentro de este estado son:
Ventas Costos Gastos Administrativos Gastos de Ventas Gastos Financieros
Grafica No. 25 Estado de Resultados Proyectado
Diseo: Investigadores
ESTADO DE RESULTADOS PROYECTADO Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5 VENTAS NETAS 150.000 157.500 165.375 173.644 182.326 Otros ingresos operacionales Netos 5.000 5.250 5.513 5.788 6.078 Total Ingresos Operacionales 155.000 162.750 170.888 179.432 188.403 Costo de ventas 60.000 63.000 66.150 69.458 72.930 UTILIDAD BRUTA 95.000 99.750 104.738 109.974 115.473 Gastos operacionales 41.185 43.244 45.406 47.677 50.061 Depreciaciones y amortizaciones 2.300 2.415 2.536 2.663 2.796 UTILIDAD OPERACIONAL 51.515 54.091 56.795 59.635 62.617 Gastos financieros 3.077 3.231 3.392 3.562 3.740 Otros ingresos no operacionales 10.000 10.500 11.025 11.576 12.155 Otros egresos no operacionales 144 151 159 167 175 UTILIDAD ANTES CORRECCIN MONETARIA 58.294 61.209 64.269 67.483 70.857 Impuestos 21.145 930 973 973 973 UTILIDAD NETA 37.149 60.279 63.296 66.510 69.884 AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 64
6.7.2 Balance General
La finalidad de realizar el balance general proyectado es obtener una idea de la posicin financiera consolidada de los prximos aos para Agronegocios Ranchera S.A.
Grafica No. 26 Balance General Proyectado
Diseo: Investigadores
BALANCE GENERAL PROYECTADO Ao 1 Ao 2 Ao 3 Ao 4 Ao 5 Caja, bancos e inversiones temporales 12.000 12.600 13.230 13.892 14.586 Cuentas por cobrar comerciales 85.044 89.296 93.761 98.449 103.372 Inventarios 25.000 26.250 27.563 28.941 30.388 Otros activos corrientes 14.000 14.700 15.435 16.207 17.017 TOTAL ACTIVO CORRIENTE 136.044 142.846 149.989 157.488 165.362 Bienes races 0 0 0 0 0 Maquinaria y equipo 10.000 10.500 11.025 11.576 12.155 Otros activos fijos 50.000 52.500 55.125 57.881 60.775 Depreciacin acumulada (3.000) (3.150) (3.308) (3.473) (3.647) TOTAL ACTIVO FIJO NETO 57.000 59.850 62.843 65.985 69.284 Diferidos 100 105 110 116 122 Cuentas por cobrar a socios / Cas. vinculadas 75.000 56.250 42.188 31.641 23.730 Otros activos no corrientes 9.535 10.012 10.512 11.038 11.590 Valorizaciones 0 0 0 0 0 TOTAL ACTIVO NO CORRIENTE 141.635 126.217 115.653 108.779 104.726 TOTAL ACTIVO 277.679 269.063 265.641 266.267 270.088 0 0 Obligaciones bancarias corto plazo 15.000 14.250 13.538 12.861 12.218 Proveedores 5.000 5.250 5.513 5.788 6.078 Ctas. ctes. comerciales / Cas. vinculadas 0 0 0 0 IVA por pagar 0 0 0 0 Otros pasivos corrientes 1.000 950 903 857 815 TOTAL PASIVO CORRIENTE 21.000 20.450 19.953 19.506 19.110 Obligaciones bancarias largo plazo Cuentas de socios / Cas. vinculadas 4.000 4.000 4.000 4.000 4.000 Otros pasivos no corrientes 0 0 0 0 0 TOTAL PASIVO A LARGO PLAZO 4.000 4.000 4.000 4.000 4.000 TOTAL PASIVO 25.000 24.450 23.953 23.506 23.110 Capital pagado 195.200 224.480 258.152 270.000 270.000 Reservas 19.520 22.448 25.815 27.000 27.000 Supervit de capital 0 0 0 0 Revalorizacin del patrimonio 660 693 728 764 802 Utilidades retenidas 150 158 165 174 182 Utilidad del periodo 37.149 39.006 40.957 43.005 45.155 Valorizaciones 0 0 0 0 0 TOTAL PATRIMONIO 252.679 286.785 325.817 340.942 343.139 TOTAL PASIVO + PATRIMONIO 277.679 311.235 349.769 364.448 366.249 AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 65
6.7.3 Estado de Flujo de Efectivo
En este estado se reflejan las entradas y salidas de dinero con las que Agronegocios Ranchera S.A. va a contar en siguientes cinco aos con la finalidad de que la gerencia de la empresa coordine las actividades que va a realizar de acuerdo a estos flujos proyectados.
Estos flujos de efectivo se deben registrar en el libro auxiliar contable con el propsito de llevar un mejor control en la gestin de ingresos y egresos. Para lograrlo se dise un formato de registro auxiliar e l cual se muestra a continuacin.
Las decisiones financieras, como parte del sistema de la empresa, deben contribuir eficazmente a maximizar su competitividad; estando presente, en diferentes momentos, la problemtica financiera. Estas decisiones no son un fin en s mismas, sino una va para alcanzar y mantener la competitividad de la empresa a todos los niveles y posicionarla como una organizacin de clase mundial.
Estas decisiones, que determinan en gran medida el xito de la empresa y de su cuerpo de direccin, son el fruto de una gerencia inteligente y preparada, que adems requieren del acompaamiento y aprobacin de los rganos colegiados de la organizacin, si se tiene en cuenta que todo lo que se haga en cualquier rea de la empresa, al final genera un impacto financiero. Ao: 2014 Mes: Enero Descripcin Beneficiario Tipo Documento No. Documento Fecha Ingreso Egreso Saldo - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - - Saldo en Libro Saldo en Banco GMF Compra Chequera Intereses Timbre Chequera IVA Sumas Iguales 0 Sumas Iguales 0 AGRONEGOCIOS RANCHERA LIBRO AUXILIAR DE INGRESOS Y GASTOS CONCILIACIN DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA 67
Por ello las decisiones que tome la junta directiva inciden de cualquier manera en la estabilidad o inestabilidad financiera de la empresa, para mantener estos registros, se diseo un modelo de actas en el cual quedar plasmada las decisiones de los rganos directivos y ejecutivos.
Grafica No. 29 Libro Actas
Diseo: Investigadores Organo en Reunin Tema de la Reunion Lugar Hora Inicio Convocante(s) S S 1 2 3 4 5 1 2 3 4 5 Responsable Responsable Fecha de la reunin Orden 1 2 3 Fecha prxima reunin Orden 1 2 3 Acta realizada por firma BRENDA MARINA PINEDO Tema TEMAS POSTERGADOS PARA TRATAR EN LA PRXIMA REUNIN SOCORRO SUAREZ DE CAICEDO Tema RESPONSABLE DEL ACTA Presidente Secretaria Junta Directiva Compromisos TEMAS PENDIENTES POR TRATAR DE LA REUNIN ANTERIOR Decisiones Fecha maxima para cumplimiento TEMAS TRATADOS DECISIONES Y COMPROMISOS AGENDA Orden Tema Aprobados para tratar No LESTER ZARATE VOCAL FRANCISCO CAMPO POLANCO GERENTE SOCORRO SUAREZ PRESIDENTE JUNTA DIRECTIVA MARIA CLARA MARULANDA VICEPRESIDENTE BRENDA MARINA PINEDO SECRETARIA JUNTA DIRECTIVA CECILIA LINARES VOCAL AGRONEGOCIOS RANCHERIA S.A. Desarrollo Sostenible para la Guajira NIT: 900279165-1 Carrera 11 No. 10 - 21 Distraccin La Guajira TEL. 3165323003 - 3126631072 - 3004460562 Formato Acta de Reunin FECHA: 03/03/2014 ACTA No. F002 - SGC-AGR- ACT Vr.2,14 FEB.01.2014 INFORMACIN GENERAL CONVOCADOS Hora Finalizacin Nombre CARGO Asistencia No DESARROLLO SOSTENIBLE PARA LA GUAJIRA Cargo Fecha maxima para cumplimiento Firma 68
7. CONCLUSIONES
Despus de realizado el anlisis de los aspectos ms relevantes de Agronegocios Ranchera SA, se puede concluir lo siguiente:
1) La empresa se ve afectada por las decisiones empresariales y financieras que ha asumido la gerencia, ya que no se posee los habilidades financieras para la toma de decisiones, lo cual puede afectar la empresa de manera grave si no se toman correctivos con tiempo.
2) A pesar de que la empresa lleva varios aos en el mercado, no se genera la informacin para tomar decisiones financieras, la nica informacin que se genera es contable con la finalidad de cubrir obligaciones fiscales, lo que implica de manera indirecta todos los datos contables no reflejen la situacin real de la organizacin. Esto es el resultado de no contar con personal especializado para la planeacin, administracin y toma de decisiones financieras.
3) De acuerdo al anlisis interno de la Situacin Financiera realizado, se determin que la mayor dificultad de la empresa est representada en la falta de capital de trabajo, lo que ha obligado a la gerencia a recurrir a los aportes de accionistas, lo cual se convierte en capital de riesgo por cuanto se puede llegar a descapitalizar la empresa por las prdidas frecuentes acumuladas en el ejercicio contables.
4) Agronegocios Ranchera S.A. no ha mostrado inters para poder mejorar todos sus procesos financieros, administrativos y de produccin haciendo que la empresa tenga un lento desenvolvimiento con respecto al cumplimiento de sus obligaciones operativas y/o financieras.
5) El modelo planteado proporciona varias ventajas entre las cuales se puede mencionar el acceso a liquidez mediante la aceleracin de flujos futuros de efectivo, se disminuyen recursos ociosos, mejora los ndices de liquidez, rotacin y rentabilidad, no requiere de incremento en patrimonio o endeudamiento adicional para cubrir las obligaciones financieras.
6) Del anlisis de los indicadores financieros, se concluye que la Empresa tiene la capacidad de generar flujos futuros para responder a sus obligaciones.
69
8. RECOMENDACIONES
1) AGRONEGOCIOS RANCHERA S.A. debera aplicar el Modelo de Gestin Financiera que se dise, basado en la informacin de la realidad y en la reflexin sobre las circunstancias presentes y previsibles de la empresa que le ayudarn a mejorar los procesos internos y como resultado obtener eficiencia y eficacia encaminadas al logro de sus objetivos.
2) Se deber considerar del DOFA elaborado las debilidades que presenta la empresa, generando un cambio de los paradigmas que implica las polticas administrativas anteriores que han causado muchos conflictos en el interior de la empresa y que no estn acord con sus metas.
3) La liquidez que necesita generar AGRONEGOCIOS RANCHERA S.A. se deber basar en las proyecciones de los Estados Financieros, evaluando las metas y requerimientos que la empresa se ha propuesto lograr, a fin de satisfacer las necesidades de capital de trabajo que necesita para su normal funcionamiento.
4) Se deber implementar Sistemas de Control para una efectiva Gestin de cada Departamento tales como presupuesto de costos que les permiten la adecuada canalizacin de ingresos y egresos para las actividades que se realizan.
- LOZANO Maria y RESTREPO Felipe, Plan de Mejoramiento Organizacional de la Empresa Pinturas Tonner Ltda. 2012.
- CAAS, A. J. y NOVAK, J. D. Concept Maps: Theory, Methodology, Technology Proc. of the Second Int. Conference on Concept Mapping. Eds. San Jos, Costa Rica, 2006.
- Actualizacin y reformulacin del plan de desarrollo agropecuario para el proyecto Ro Ranchera distritos de adecuacin de tierras rancheras y San Juan del Cesar - departamento de La Guajira Bogot, julio de 2008.
- Estatutos generales Agronegocios Ranchera SA.
- CORREA, J.; RAMREZ, L. & CASTAO, C. (2009). Modelo de gestin financiera integral para MIPYMES en Colombia. Contadura Universidad de Antioquia, 55, 187-201.
- Informe de Gerencia, Agronegocios Ranchera 2010.
- Constitucin Nacional de Colombia. 1991.
- DECRETO 410 de 1971, Cdigo de Comercio Colombiano -
71
ANEXO 1.
Balance General Agronegocios Ranchera Vigencia 2013
1 ACTIVO 11 DISPONIBLE 1105 CAJA GENERAL 5.326.317,00 110505 Caja General 5.326.317,00 1110 BANCO Y OTRAS ENTIDADES 695.005,87 111005 Bancos Comerciales 695.005,87 TOTAL DISPONIBLE 6.021.322,87 13 DEUDORES 1370 PRESTAMOS A PARTICULARES 42.159.142,00 137010 Certificaciones Deposito a Termino 42.159.142,00 TOTAL DEUDORES 42.159.142,00 15 PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO 1524 EQUIPO DE OFICINA 1.467.000,00 152410 Muebles y Enseres 1.467.000,00 TOTAL PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO 1.467.000,00 16 INTANGIBLES 1635 LICENCIAS 2.430.000,00 163505 Software 2.430.000,00 TOTAL INTANGIBLES 2.430.000,00 1995 OTROS ACTIVOS 5.037.300,00 199595 Diversos 5.037.300,00 TOTAL OTROS ACTIVOS 5.037.300,00 TOTAL ACTIVO 57.114.764,87 2 PASIVO 23 CUENTAS POR PAGAR 2335 COSTOS Y GASTOS POR PAGAR - 233525 Honorarios - 2365 RETENCION EN LA FUENTE - 236515 Honorarios 236525 Servicios 236540 Compras 2355 DEUDAS CON ACCIONISTAS O SOCIOS 15.300.582,00 235510 Socios 15.300.582,00 TOTAL DEUDAS CON ACCIONISTAS O SOCIOS 15.300.582,00 TOTAL CUENTAS POR PAGAR 15.300.582,00 TOTAL PASIVO 15.300.582,00 3 PATRIMONIO 31 CAPITAL SOCIAL 3105 CAPITAL SUSCRITO Y PAGADO 122.950.000,00 310505 Capital Autorizado 270.000.000,00 310510 Capital por Suscribir (DB) (147.050.000,00) TOTAL CAPITAL SOCIAL 122.950.000,00 36 RESULTADOS EJERCICIOS 3605 EXCEDENTES O PERDIDAS (18.249.462,00) 360510 Perdida (18.249.462,00) TOTAL RESULTADOS EJERCICIOS (18.249.462,00) 37 RESULTADOS EJERCICIOS ANTERIORES 3705 EXCEDENTES O PERDIDAS (62.886.355,13) 370510 Perdida (62.886.355,13) TOTAL RESULTADOS EJERCICIOS ANTERIORES (62.886.355,13) TOTAL PATRIMONIO 41.814.182,87 TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 57.114.764,87 - MARIA LOURDES URBINA OATE CARLOS ALBERTO CUJIA MEJIA REPRESENTANTE LEGAL CONTADOR TP No 21629 - T 72
ANEXO 2. Balance General Agronegocios Ranchera Vigencia 2012
1 ACTIVO 11 DISPONIBLE 1105 CAJA GENERAL - 110505 Caja General - 1110 BANCO Y OTRAS ENTIDADES 40.840,87 111005 Bancos Comerciales 40.840,87 TOTAL DISPONIBLE 40.840,87 13 DEUDORES 1370 PRESTAMOS A PARTICULARES 43.059.142,00 137010 Certificaciones Deposito a Termino 43.059.142,00 TOTAL DEUDORES 43.059.142,00 15 PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO 1524 EQUIPO DE OFICINA 840.000,00 152410 Muebles y Enseres 840.000,00 TOTAL PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO 840.000,00 16 INTANGIBLES 1635 LICENCIAS 600.000,00 163505 Software 600.000,00 TOTAL INTANGIBLES 600.000,00 TOTAL ACTIVO 44.539.982,87 2 PASIVO 23 CUENTAS POR PAGAR 2335 COSTOS Y GASTOS POR PAGAR - 233525 Honorarios - 2365 RETENCION EN LA FUENTE 1.613.075,00 236515 Honorarios 1.040.000,00 236525 Servicios 85.720,00 236540 Compras 487.355,00 TOTAL CUENTAS POR PAGAR 1.613.075,00 TOTAL PASIVO 1.613.075,00 3 PATRIMONIO 31 CAPITAL SOCIAL 3105 CAPITAL SUSCRITO Y PAGADO 122.000.000,00 310505 Capital Autorizado 270.000.000,00 310510 Capital por Suscribir (DB) (185.600.000,00) TOTAL CAPITAL SOCIAL 122.000.000,00 36 RESULTADOS EJERCICIOS 3605 EXCEDENTES O PERDIDAS (50.563.599,00) 360510 Perdida (50.563.599,00) TOTAL RESULTADOS EJERCICIOS (50.563.599,00) 37 RESULTADOS EJERCICIOS ANTERIORES 3705 EXCEDENTES O PERDIDAS (28.509.493,13) 370510 Perdida (28.509.493,13) TOTAL RESULTADOS EJERCICIOS ANTERIORES (28.509.493,13) TOTAL PATRIMONIO 42.926.907,87 TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO 44.539.982,87 - MARIA LOURDES URBINA OATE CARLOS ALBERTO CUJIA MEJIA REPRESENTANTE LEGAL CONTADOR TP No 21629 - T