MATEMATICAS FINANCIERAS

MAESTRO ANTONIO PÉREZ GONZÁLEZ

 Estado de Resultados

Definición

El Estado de Resultados es un estado financiero que presenta las

operaciones de una entidad durante un periodo contable, mediante
el adecuado enfrentamiento de sus ingresos con los costos y gastos
relativos, para determinar la utilidad o pérdida neta, así como el
resultado integral del ejercicio.
El Estado de resultados es un estado financiero básico en el cual se
presenta información relativa a los logros alcanzados por la
administración de una empresa durante un periodo determinado;
asimismo, hace notar los esfuerzos que se realizaron para alcanzar
dichos logros. La diferencia entre logros y esfuerzos es un indicador
de la eficiencia de la administración y sirve de medida para evaluar su
desempeño.
El Estado de resultados debe mostrar la información relacionada con las
operaciones de una entidad lucrativa en un periodo contable mediante
un adecuado enfrentamiento de los ingresos con los costos y gastos
relativos, para así determinar la utilidad o pérdida neta del periodo, la
cual forma parte del capital ganado de esas entidades.

El Estado de resultados es un estado financiero dinámico porque

proporciona información que corresponde a un periodo. Los estados
financieros estáticos son los que muestran información a una fecha
determinada. En el Estado de resultados se detallan los logros obtenidos
(ingresos) por la administración de la entidad en un periodo determinado
y los esfuerzos realizados (costos y gastos) para alcanzar dichos logros.
Para los administradores es muy importante conocer periódicamente el
resultado de las operaciones que realiza la empresa, ya que son
responsables, ante los dueños o accionistas, de que se cumplan las metas
propuestas para, en caso de no ser así, tomar las medidas correctivas
necesarias con el fin de alcanzar los objetivos preestablecidos.
Las empresas pueden tener como resultado de sus operaciones utilidades
(cuando los logros son mayores a los esfuerzos) o pérdidas (cuando fueron
más los esfuerzos que los logros). Para tomar decisiones se requiere,
además de conocer los importes, saber la forma en que se ha obtenido tal
resultado.
El Estado de resultados presenta de manera detallada la forma en que se
obtiene la utilidad o pérdida en una empresa. A este estado también se le
conoce como estado de pérdidas y ganancias.
Podemos decir que es un estado financiero dinámico,1 ya que la
información que presenta corresponde a un periodo determinado: un mes,
un bimestre, un trimestre o un año. Cuando se habla de periodo se
entenderá normalmente como un espacio de tiempo inferior a un año, y
cuando se quiere hacer referencia a un año se emplea el término “ejercicio”.
Objetivo

El objetivo del Estado de Resultados es medir los ingresos alcanzados y los

egresos realizados por la empresa durante el periodo que se presenta y este
en combinación con los otros estados financieros podrá:
• Evaluar la solvencia.
• Evaluar la liquidez.
• Evaluar su eficiencia operativa.
• Evaluar su rentabilidad.
 Los Usuarios del Estado de Resultados

❑ Administradores

Los administradores de la empresa se basan en la información que

proporciona el estado de resultados para planear sus operaciones,
por ejemplo, el gerente de ventas, considerando lo que se vendió en
el mes de agosto, puede estimar las ventas para el mes de
septiembre; el tesorero puede presupuestar el efectivo que
necesitará para cubrir los sueldos del personal, el pago de los
servicios de energía eléctrica, agua, teléfono, la renta de las
oficinas, etc.
Deben conocer periódicamente el resultado de las
operaciones que realiza la empresa, ya que son
responsables ante los dueños y accionistas de que se
cumplan las metas propuestas para, en caso de no ser así,
tomar las medidas correctivas necesarias con el fin de
alcanzar los objetivos preestablecidos.
Inversionistas

Utilizan este informe para evaluar la rentabilidad de la

compañía y el desempeño de su administración, para así
decidir la conveniencia de continuar con las acciones de la
empresa o venderlas.
 Proveedores, Instituciones Bancarias, otros
acreedores
Utilizan este reporte para estimar el potencial de crédito de
la empresa, ya que si está obteniendo utilidades, la
probabilidad de que tenga los recursos necesarios para
cumplir con sus compromisos es mayor.
Actividad

1.- ¿Qué es lo que muestra el estado de resultados?

a) Muestra las operaciones de una entidad en un periodo contable
determinado y se utiliza para determinar la utilidad o pérdida
neta, así como el resultado del ejercicio.
b) Estado financiero estático que muestra la situación financiera.
c) Estado financiero en el que se detallan los activos, los ingresos
y el capital.
d) Estado financiero en el que se detalla el ciclo de las
operaciones.
2.- El objetivo del estado de resultados
a) Medir los ingresos alcanzados y los egresos realizados en un
periodo determinado.

b) Mostrar la situación financiera

c) Mostrar el ciclo de las operaciones

d) Explicar el giro del negocio

3.- Las instituciones bancarias utilizan la información que
presenta el Estado de resultados para:

a) Planear las operaciones

b) Determinar el potencial de crédito que tiene la empresa
c) Decidir si conviene vender las acciones
d) Estimar el efectivo que requiere la empresa
 Elementos del Estado de Resultados
El estado de resultados es emitido por las entidades lucrativas, y está
integrado básicamente por los siguientes elementos:
Ventas netas.
Compras totales.
Compras netas.
Costo de lo vendido.
Utilidad en ventas (utilidad bruta).
Gastos de operación.
Utilidad de operación.
El valor neto entre otros gastos y otros productos.
Gastos de operación.
Utilidad de operación.
Utilidad neta del ejercicio.
 Las Cuentas del Estado de Resultados

❑ VENTAS
El valor total de las mercancías entregadas a los clientes, vendidas al contado o a
crédito.

❑ DEVOLUCIONES SOBRE VENTAS

El valor de las mercancías que los clientes devuelven porque no les satisface la
calidad, el precio, estilo, color, etc.

❑ COMPRAS
Son el valor de las mercancías adquiridas, ya sea al contado o a crédito
❑ DESCUENTOS SOBRE VENTAS

Son el valor de las bonificaciones o rebajas que sobre el precio de ventas de las
mercancías se conceden a los clientes. Se conceden cuando el valor de las
operaciones sea considerable, por ser clientes, asiduos importantes o por existir
una relación especial con ellos. También es conveniente otorgarlos de común
acuerdo, cuando las mercancías tienen algún defecto o son de menor calidad
que la convenida.

La finalidad de conceder descuentos o rebajas sobre ventas, para la entidad que

los otorga, es la de atraer nuevos clientes o de conservar a los ya existentes; por
supuesto, tal estrategia redunda en beneficio de ambas partes.
❑ GASTOS DE COMPRA
Son todos los gastos que se efectúan para que las mercancías adquiridas lleguen
a su destino, los principales son los derechos aduanales, los fletes y acarreos, los
seguros, las cargas y descargas, etc.

❑ DEVOLUCIONES SOBRE COMPRAS

Son el valor de las mercancías devueltas a los proveedores, porque no nos
satisface la calidad, el precio, estilo, color, etc.
Son el valor de las bonificaciones o rebajas que sobre el precio de compra o
factura le conceden a la entidad los proveedores.
❑ DESCUENTOS SOBRE COMRAS

Los descuentos o rebajas sobre compras le son concedidas a la entidad cuando el

valor de las adquisiciones sea considerable, por ser compradores asiduos
importantes, o por existir una relación especial con ellos. También es conveniente
otorgarlos de común acuerdo, cuando las mercancías tienen algún defecto o son de
menor calidad que la convenida.

La finalidad de conceder descuentos o rebajas sobre compras, para el proveedor que

los otorga, es la de atraer nuevos clientes o de conservar a los ya existentes; por
supuesto, tal estrategia resulta en beneficio de ambas partes.
 Inventarios y Gastos de Venta y
Administración

❑ INVENTARIO INICIAL
Es el valor de las mercancías que se tienen en existencia al dar
principio el ejercicio

❑ INVENTARIO FINAL
Es el valor de las mercancías existentes al terminar el ejercicio.
❑ GASTOS DE VENTA

Son todos los gastos que tienen relación directa con la

promoción, realización y desarrollo del volumen de las ventas;
como ejemplos podemos mencionar los siguientes:

1. Sueldos de los jefes del departamento de ventas.

2. Sueldos de los empleados del almacén.
3. Sueldos de los empleados que atienden al público en ventas
de mostrador.
4. Sueldos de los choferes del equipo de entrega.
5. Comisiones de agentes y dependientes.
6. Prestaciones al personal (IMSS, INFONAVIT, entre otras) que
garanticen la salud, la asistencia médica, los riesgos de trabajo, el
seguro del retiro, la obtención de crédito para adquirir vivienda, etc.
7. Publicidad y propaganda.
8. Consumo de etiquetas, envolturas y empaques.
9. Fletes y acarreos de las mercancías vendidas.
10. Depreciación y gastos de mantenimiento del equipo de reparto.
11. Parte proporcional que corresponde al departamento de ventas
por el alquiler del local, por el pago de luz, por el pago de servicio
telefónico.
12. En general todos los gastos que tengan relación directa con la
operación de vender.
❑ GASTOS DE ADMINISTRACIÓN

Son todos los gastos que tienen como función el sostenimiento

de las actividades destinadas a mantener la dirección y
administración de la empresa, y que están relacionadas con la
operación de vender de forma indirecta; como ejemplos se
pueden mencionar los siguientes:
1. Sueldos del gerente, subgerente, contador, personal de oficinas.
2. Prestaciones al personal (IMSS, INFONAVIT, entre otras) que
garanticen la salud, la asistencia médica, los riesgos de trabajo, el
seguro del retiro, la obtención de crédito para adquirir vivienda, etc.
3. Gastos de papelería y útiles de oficina.
4. Rentas y gastos del mantenimiento del edificio.
5. Depreciación y gastos de mantenimiento de mobiliario, equipo de
oficina y cómputo.
6. Parte proporcional que corresponda a las oficinas por el alquiler del
local, por el pago de luz, por el pago de servicio telefónico.
Gastos y Productos Financieros y Otros Gastos

❑ GASTOS Y PRODUCTOS FINANCIEROS

Son los gastos e ingresos ordinarios, que se derivan de operaciones o
transacciones usuales, es decir que son propios del giro de la entidad, ya sean
frecuentes o no: por ejemplo:
1. Intereses sobre documentos que la entidad paga o le pagan.
2. Descuentos por pago anticipado de documentos que la entidad concede o le
conceden.
3. Intereses moratorios sobre cuentas vencidas que la entidad paga o le pagan.
4. Descuentos por pago anticipado de cuentas no vencidas que la entidad
concede o le conceden.
5. Intereses que la entidad paga sobre préstamos bancarios, hipotecarios, etc.
También se consideran como gastos y productos
financieros las pérdidas o utilidades en cambios de
monedas extranjeras, en general, las pérdidas o utilidades
que provienen directamente de la especulación con el
dinero.
❑ OTROS GASTOS Y PRODUCTOS
Son los gastos e ingresos no ordinarios, que se derivan de operaciones o
transacciones inusuales, es decir, que no son propios del giro de la entidad,
ya sean frecuentes o no.
Por ejemplo:
1. Pérdida o utilidad en venta de recursos del activo fijo.
2. Pérdida o utilidad en compraventa de acciones y valores.
3. Dividendos de acciones que posea la empresa.
4. Comisiones cobradas.
5. Rentas cobradas, etc.
 Actividad
I) De los conceptos que se presentan a continuación, seleccione la
cuenta a la que pertenecen.
1.- Fletes y acarreos de las mercancías compradas
a) Gastos de venta.

b) Gastos de compra.

c) Otros gastos.
2.- Seguro Social del personal de oficinas.

a) Gastos de venta

b) Gastos financieros.

c) Gastos de administración
3. Rebajas concedidas a los clientes sobre el valor de las mercancías.

a) Descuentos sobre ventas

b) Gastos financieros

c) Descuentos sobre compras.

4. Dividendos cobrados

a) Otros productos

b) Productos financieros

c) Gastos financieros
II) Selecciona el o los conceptos que corresponden a la cuenta.

5.- Selecciona los conceptos que corresponden a Gastos de Venta

a) Pago del teléfono de las oficinas

b) Publicidad y propaganda

c) Ventas de mercancías a crédito

6.- Selecciona el o los conceptos relacionados con Gastos de
Administración

a) Pago de mantenimiento del equipo de reparto

b) Sueldo del gerente

c) Papelería y útiles de oficina

Selecciona los conceptos relacionados con Otros productos

a) Intereses cobrados a nuestro favor.

b) Utilidad en ventas de activo fijo

c) Utilidad en cambios

d) Rentas cobradas
Las Operaciones del Estado de Resultados

El estado de resultados es un estado financiero básico que muestra la

utilidad o pérdida neta resultante de todos los ingresos, costos y
gastos realizados por la entidad durante un periodo.
Para que el estado de resultados se pueda interpretar con mayor
facilidad, es necesario que todos sus elementos estén debidamente
clasificados y ordenados.
Para formar el estado de resultados es preciso analizar y conocer:
todas las operaciones relacionadas con la compraventa de
mercancías;
los gastos de venta;
los gastos de administración;
los gastos y productos financieros, que son los gastos e ingresos
ordinarios, que surgen de operaciones usuales o que son propios del
giro de la entidad, ya sean frecuentes o no;
y los otros gastos y productos, que son los gastos e ingresos no
ordinarios, que surgen de operaciones inusuales, es decir, que no
son propios del giro de la entidad, ya sean frecuentes o no.
Con la finalidad de facilitar el estudio y el desarrollo del estado de resultados, este
se divide en dos partes.
 Utilidad o pérdida en ventas
En la primera parte se realiza el análisis de todas la operaciones
relacionadas con la compraventa de mercancías hasta determinar la
utilidad o pérdida de ventas, o sea la diferencia entre el precio de costo
y de venta de las mercancías vendidas.
Para obtener la utilidad o pérdida de ventas es necesario conocer los
siguientes resultados:
Ventas netas.
Compras totales o brutas.
Compras netas
Costo de lo vendido.
Ventas Netas.
 Ejemplo

Obtén las Ventas netas y Compras netas

El siguiente ejemplo incluye las operaciones para obtener las ventas netas y las
compras netas.
Durante el ejercicio se vendieron mercancías con valor de $ 1, 500,000.00, de
las cuales los clientes devolvieron $ 25,000.00 y, también se les concedieron
descuentos por la cantidad de $ 15,000.00. Se compraron mercancías con valor
de $ 600,000.00, y se pagaron $ 18,000.00 de fletes y acarreos para
trasladarlas al almacén. Se devolvieron a los proveedores $ 30,000.00 y nos
concedieron descuentos por $ 8,000.00.
 Costo de lo vendido

❑ Costo de lo vendido
Ejemplo:
Tomando en cuenta como compras netas un importe de $ 580,000.00; una
existencia inicial de mercancías por $ 2, 000,000.00 y como existencia final $
1, 150,000.00.
 Utilidad o pérdida en ventas

❑ Utilidad en ventas o utilidad bruta

Ejemplo:
Considerando ventas netas con un valor por $ 1,460,000.00 y un costo de lo
vendido por $ 1,080.00.00 la utilidad en ventas sería:
El uso de las columnas en el estado de
resultados

En el estado de resultados se utilizan cuatro columnas para

anotar las cantidades. A continuación se muestra en qué
columna se debe anotar el valor de cada uno de los
elementos que componen dicho estado.
Consideraciones importantes en la colocación de
las cantidades
Cuando no hay devoluciones ni descuentos sobre ventas, el valor de las
ventas se anota directamente en la cuarta columna, como si fueran
ventas netas.
Cuando no hay gastos de compra, el valor de las compras se anota
directamente en la segunda columna, como si fueran compras totales.
Cuando no hay gastos de compra ni devoluciones y descuentos sobre
compras, el valor de las compras se anota directamente en la tercera
columna, como si fueran compras netas.
Cuando únicamente hay devoluciones sobre ventas o descuentos sobre
ventas, el valor se anota en la tercera columna.
Cuando únicamente hay devoluciones sobre compras o descuentos
sobre compras, su valor pasa a la segunda columna.
 El uso de las columnas en el estado de
resultados
A continuación se indica en qué columnas se anota el valor de cada uno de
los elementos que componen el estado de resultados.
 Actividad
La empresa "Maderas y Muebles del Sureste, S.A.", tiene registradas
las siguientes operaciones y requiere calcular la utilidad o pérdida
bruta en ventas.
Ventas $ 825,000.00
Inventario Inicial $ 750,000.00
Compras $ 650,000.00
Inventario Final $ 535,000.00
Descuento s/ventas $ 1,800.00
De acuerdo a las operaciones registradas y a los cálculos
correspondientes selecciona la respuesta correcta.
Es el importe de las "Ventas Netas".

a) $ 825,000.00

b) $ 823,200.00

c) $ 175,000.00
Es el importe de las "Compras Totales".

a) $ 650,000.00

b) $ 1,400,000.00

c) $ 115,000.00
Es el importe de "Total de Mercancías".

a) $ 115,000.00

b) $ 100,000.00

c) $ 1,400,000.00
El importe del "Costo de lo Vendido" es:

a) $ 115,000.00

b) $ 865,000.00

c) $ 215,000.00.
El importe de la "Utilidad o Pérdida de Ventas" es:

a) $ 1,688,200.00

b) $ 288,200.00

c) -- $ 41,800.00
 Utilidad neta del ejercicio

❑ Gastos de operación
Son las erogaciones que permiten llevar a cabo las diversas
actividades y operaciones diarias. Sin ellos no sería posible alcanzar
los propósitos de la empresa.
Se consideran gastos de operación:
Los de ventas.
Los de administración.
Los financieros.
Ejemplo:

Durante el ejercicio se realizaron los siguientes gastos: renta del almacén $ 15,000.00;
propaganda y publicidad $ 5,000.00; sueldos de agentes y dependientes $ 25,000.00;
comisiones de agentes y dependientes $ 10,000.00; pago de la electricidad del almacén $
2,000.00; renta de las oficinas $ 15,000.00; sueldos del personal de oficinas $ 30,000.00;
papelería y útiles de oficina $ 3,000.00; pago de la electricidad de las oficinas $
1,000.00;intereses pagados $ 3,000.00; pérdida en cambios $ 3,500.00 y gastos de
situación $ 600.00.
Consideraciones importantes en caso de que existan
gastos y productos financieros

Con la finalidad de efectuar la resta entre los gastos y productos

financieros con mayor facilidad, se deben clasificar de la siguiente
forma:
Primero los productos, si su valor es mayor que el de los gastos.
Primero los gastos, si su valor es mayor que el de los productos.
El resultado que se obtiene de restar el valor menor al valor mayor
puede ser la pérdida financiera o la utilidad financiera.
Es pérdida financiera cuando el valor de los gastos es mayor que el
de los productos, y es utilidad financiera en el caso contrario.
Si el resultado es pérdida financiera, su valor se debe agregar a la
suma de los gastos de venta y administración, para obtener el total
de gastos de operación.
Si el resultado es utilidad financiera, su valor se debe restar de la
suma de los gastos de venta y administración, para obtener el total
de gastos de operación.
En caso de no existir gastos y productos financieros, la suma de los
gastos de venta con los de administración forma el total de gastos
de operación.
Utilidad de operación
Consideraciones importantes en caso de que
existan otros gastos y otros productos

Se clasifican primero los otros gastos, si su valor es mayor que el de otros

productos.
Si el importe de los otros gastos es mayor que el de otros productos, el
resultado de la resta es la pérdida neta entre otros gastos y productos.
Se clasifican primero los otros productos, si su valor es mayor que el
de los otros gastos.
Si el importe de otros productos es mayor que el de los otros gastos,
el resultado de la diferencia es la utilidad neta entre otros gastos y
productos.
Ejemplo

❑ Obtiene Gastos y Utilidad de operación

El ejemplo que se presenta a continuación, considera la
existencia de gastos y productos financieros, donde los
productos financieros tienen un valor mayor que los gastos.
Utilidad neta del ejercicio
Ejemplo:
Para este ejemplo se considera una utilidad de operación por
$625,000.00 y una pérdida neta entre otros gastos y productos de
$ 40,000.00.
 La forma más conveniente de determinar la
utilidad neta

Debido a su importancia el ISR y la PTU deben aparecer

separadamente después de la utilidad que resulta de sumar a la
utilidad de operación los otros productos y de restarle los otros gastos.
 Actividad
Información
Considerando que se tuvo una pérdida en ventas por $ 41,800 y se tuvieron
los siguientes gastos:
Es el importe de "Gastos de Venta“
a) $ 53,000.00

b) $ 45,000.00

c) $ 49,000.00
Es el importe de los "Gastos de Administración"

a) $ 80,000.00

b) $ 83,000.00

c) $ 83,200.00
Es el importe de los "Gastos de Operación"
a) $ 134,400.00

b) $ 136,200.00

c) $ 152,400.00
Es el importe de la "Utilidad de Operación"
a) $ 176,200.00

b) $ 92,600.00

c) $ 178,000.00
Es la "Utilidad o pérdida antes del ISR y de la PTU".
a) $ 176,200.00

b) $ 177,200.00

c) $ 176,000.00
 La Presentación del Estado de Resultados

Conceptos que debe contener la presentación de un estado de resultados

❑ Encabezado.
Nombre o razón social de la entidad.
Mención de ser estado de resultados.
El periodo a que se refiere dicho estado.
El estado de resultados debe indicar el periodo que comprende; por
ejemplo del 1º de enero al 31 de diciembre de 20XX.
❑ Cuerpo.
Después se deben analizar y presentar todos los conceptos
que comprende la compraventa de mercancías, hasta
determinar la utilidad o pérdida neta del ejercicio.
❑ Calce o pie: Espacio destinado para firmas; al menos debe
contener la firma del contador público y del propietario.